1. São Paulo, 11 de agosto de 2005.São Paulo, 11 de agosto de 2005.
REUNIÃO COM ANALISTAS EREUNIÃO COM ANALISTAS E
PROFISSIONAIS DE INVESTIMENTOSPROFISSIONAIS DE INVESTIMENTOS
Apresentação:
Sr. José Rubens de La
Rosa
Sr. Carlos Zignani
Sr. José Antonio Valiati
Sr. João Luiz Borsoi

2. Parte IParte I Visão GeralVisão Geral
Parte IIParte II Visão SetorialVisão Setorial
Parte IIIParte III Desempenho OperacionalDesempenho Operacional
Parte IVParte IV Visão do 2º Sem. 2005Visão do 2º Sem. 2005
Parte VParte V Desempenho das AçõesDesempenho das Ações
Parte VIParte VI Corporação MarcopoloCorporação Marcopolo
AGENDAGEND
A:A:

3. Parte I:Parte I:
VISÃO GERALVISÃO GERAL

4. A EMPRESAA EMPRESA

5. • Tecnologia
• Linha completa de produtos;
• Design próprio;
• Processos/sistemas produtivos.
• Comercialização/Logística
• Presença Global: diversificação de
mercados;
• Produtos customizados.
• Custos competitivos
• Verticalização;
• Recursos humanos/treinamento;
• Economias de escala.
continua ...
5
ESTRATÉGIA DEESTRATÉGIA DE
ATUAÇÃOATUAÇÃO

6. • Rentabilidade
• Geração de valor
• Governança Corporativa
• Nível II
• Tag along
• Direito de voto aos
preferencialistas
• Câmara de arbitragem
• Resultados: últimos 5 anos (1999/2004)
• Aumento receitas: 3,5 vezes
• Aumento produção: 2,9 vezes
• Aumento resultados: 8,4 vezes
• Valorização da ação: 3,2 vezes6

7. ESTRUTURA NO MUNDOESTRUTURA NO MUNDO
Caxias do Sul
FundaçãoFundação agosto de 1949agosto de 1949
LocalizaçãoLocalização Caxias doCaxias do
Sul-RSSul-RS
Área construída totalÁrea construída total 230.873 m230.873 m²²
Área totalÁrea total 1.949.000 m1.949.000 m²²
Capacidade de produçãoCapacidade de produção (Brasil)(Brasil) 70 un/dia70 un/dia
Capacidade de produçãoCapacidade de produção (todo o grupo)(todo o grupo) 110 un/dia110 un/dia
ColaboradoresColaboradores (junho/05)(junho/05) 10. 59110. 591
Representantes de vendasRepresentantes de vendas Brasil 25Brasil 25
ExteriorExterior 3232
Volare 64Volare 64
7

8. MARCOPOLO S.A.
Unidades: Ana Rech e Planalto
Caxias do Sul - RS
MARCOPOLO S.A.
Unidades: Ana Rech e Planalto
Caxias do Sul - RS
CIFERAL S.A
Duque de Caxias - RJ
CIFERAL S.A
Duque de Caxias - RJ
MARCOPOLO
Portugal
POLOMEX
México
POLOMEX
México
MVC
São José
dos Pinhais- PR
MARCOPOLO
África do Sul
MARCOPOLO
Argentina
MARCOPOLO
Colômbia
POLOPLAST
México
POLOPLAST
México
MVC CAXIAS DO SUL
Unidade: Caxias do Sul - RS
MVC CAXIAS DO SUL
Unidade: Caxias do Sul - RS
MVC
Catalão - GO
8
ESTRUTURA CORPORATIVAESTRUTURA CORPORATIVA

9. HISTÓRIAHISTÓRIA

10. Fundação da Nicola & Cia Ltda,Fundação da Nicola & Cia Ltda,
em Caxias do Sul - RSem Caxias do Sul - RS
Primeira exportação paraPrimeira exportação para
COPSA - UruguaiCOPSA - Uruguai
Alteração da razão social paraAlteração da razão social para
Marcopolo S.A.Marcopolo S.A.
Carrocerias e ÔnibusCarrocerias e Ônibus
Estréia das ações na BOVESPAEstréia das ações na BOVESPA
1949
Aquisição da Eliziário,Aquisição da Eliziário,
e Porto Alegre - RSe Porto Alegre - RS
Inauguração da Unidade Ana Rech peloInauguração da Unidade Ana Rech pelo
Presidente da República doPresidente da República do
Brasil, Sr. João FigueiredoBrasil, Sr. João Figueiredo
1961
1970
1971
1978
1981
CRONOLOGICRONOLOGI
AA
1987
Introdução das técnicasIntrodução das técnicas
japonesas de produçãojaponesas de produção
continua ...
10

11. Inauguração da MVC ComponentesInauguração da MVC Componentes
Plásticos, em São José dos Pinhais -Plásticos, em São José dos Pinhais -
PRPR
Certificação ISO 9001Certificação ISO 9001
1989
Venda de tecnologia àVenda de tecnologia à
Dyna - MéxicoDyna - México
50° aniversário da Marcopolo S.A.50° aniversário da Marcopolo S.A.
1991
1992
1997
Inauguração da Escola de FormaçãoInauguração da Escola de Formação
Profissional MarcopoloProfissional Marcopolo
Constituição da Marcopolo Indústria deConstituição da Marcopolo Indústria de
Carrocerias, em Coimbra - PortugalCarrocerias, em Coimbra - Portugal
Aquisição da Ciferal, Duque deAquisição da Ciferal, Duque de
Caxias - RJCaxias - RJ
Constituição da Polomex S.A. de CV,Constituição da Polomex S.A. de CV,
em Águas Calientes - Méxicoem Águas Calientes - México
1998
1999
Produção do ônibus 100.000Produção do ônibus 100.000
Constituição da Marcopolo LatinoamericaConstituição da Marcopolo Latinoamerica
em Rio Cuarto - Córdoba Argentinaem Rio Cuarto - Córdoba Argentina
Lançamento do Minibus VolareLançamento do Minibus Volare
CRONOLOGICRONOLOGI
AA
continua ...
11

12. Constituição das empresas Superpolo, emConstituição das empresas Superpolo, em
Bogotá - Colômbia e Marcopolo South Africa,Bogotá - Colômbia e Marcopolo South Africa,
em Pietesburg - África do Sulem Pietesburg - África do Sul
2000
Adesão ao Nível 2 de GovernançaAdesão ao Nível 2 de Governança
Corporativa da Bovespa.Corporativa da Bovespa.
Inauguração da nova linha de montagem daInauguração da nova linha de montagem da
Unidade de Ana Rech pelo Presidente daUnidade de Ana Rech pelo Presidente da
República Luiz Inácio Lula da SilvaRepública Luiz Inácio Lula da Silva
2001
2002
2003
2004
Instituição do CEMEC - Centro Marcopolo deInstituição do CEMEC - Centro Marcopolo de
Educação CorporativaEducação Corporativa
Início do projeto de transferência deInício do projeto de transferência de
tecnologia com a cidade de Chaugzson -tecnologia com a cidade de Chaugzson -
ChinaChina
55 anos de fundação da empresa, consolidando55 anos de fundação da empresa, consolidando
uma organização com 8 fábricas no segmentouma organização com 8 fábricas no segmento
ônibus, 5 fábricas de produtos plásticos, maisônibus, 5 fábricas de produtos plásticos, mais
de 10,000 colaboradores, e rede dede 10,000 colaboradores, e rede de
comercialização e pós-vendas presente nos 5comercialização e pós-vendas presente nos 5
continentescontinentes
Lançamento da linha de ônibusLançamento da linha de ônibus
rodoviários Geração 6rodoviários Geração 6
Transferência das instalações da MarcopoloTransferência das instalações da Marcopolo
South Africa para JohanesburgoSouth Africa para Johanesburgo
Transferência das instalações da Polomex S/ATransferência das instalações da Polomex S/A
de CV para Monterreyde CV para Monterrey
Lançamento da Casa Prática, pela MVC e do ônibusLançamento da Casa Prática, pela MVC e do ônibus
Citmax, pela CiferalCitmax, pela Ciferal
Recebimento do Troféu Busbuilder of the year 2004, naRecebimento do Troféu Busbuilder of the year 2004, na
Busworld, em Kortrijk - BélgicaBusworld, em Kortrijk - Bélgica
CRONOLOGICRONOLOGI
AA
12

13. Parte II:Parte II:
VISÃO SETORIALVISÃO SETORIAL

14. DEMANDA DODEMANDA DO
MERCADO MUNDIALMERCADO MUNDIAL

15. • A produção é de aproximadamente 214 mil unidades/ano;
• Indústria pulverizada: grande número de pequenos fabricantes;
• O crescimento da demanda está concentrada em regiões:
• em desenvolvimento;
• com alta densidade demográfica.
• Mercados de primeiro mundo apresentam indústria madura;
Ex: EUA, Europa.
• Regiões com forte crescimento populacional tendem a
demandar transporte coletivo.
Ex: China, Índia, Rússia, Paquistão, Tailândia, Indonésia;
• Movimentos de renovação de frota são grandes impulsionadores
de demanda. Ex: América Latina, Oriente Médio e África do Sul.
15

16. MERCADO MUNDIAL DE ÔNIBUSMERCADO MUNDIAL DE ÔNIBUS
(UNIÃO EUROPÉIA) EUROPA OCIDENTAL
2000 = 26.000
2010 = 23.000
AUSTRÁLIA E PACÍFICO
2000 = 1.000
2010 = 2.000
E.U.A / CANADÁ
2000 = 45.000
2010 = 45.000
MÉXICO
2000 = 9.000
2010 = 12.000
CHINA
2000 = 33.000
2010 = 59.000
COREA DO SUL
2000 = 11.000
2010 = 16.000
JAPÃO
2000 = 7.000
2010 = 6.000
AMÉRICA CENTRAL
E SUL / CARIBE
2000 = 26.000
2010 = 30.000
EUROPA ORIENTAL E
ÍNDIA
2000 = 48.000
2010 = 68.000
R E S U M O
2000 = 214.000
2010 = 291.000Marcopolo tem cerca de 5 a 6% do mercado Mundial
ÁFRICA
2000 = 2.000
2010 = 5.000
SUDESTE ÁSIA (FAR EAST)
2000 = 6.000
2010 = 25.000
16 Fonte: Daimler Chrysler

17. 20,6%20,6%
PRODUÇÃO BRASILEIRA DE CARROCERIASPRODUÇÃO BRASILEIRA DE CARROCERIAS
PARA ÔNIBUSPARA ÔNIBUS (em UF’s)(em UF’s) E MERCADO EXTERNOE MERCADO EXTERNO
(em %)(em %)
Fonte: SimefreFonte: Simefre17

18. MARCOPOLO:
PRESENÇA MUNDIAL
E PART. NA PRODUÇÃO
BRASILEIRA

19. MERCADOS: PRESENÇA MUNDIALMERCADOS: PRESENÇA MUNDIAL

20. PARTICIPAÇÃO NA PRODUÇÃO BRASILEIRAPARTICIPAÇÃO NA PRODUÇÃO BRASILEIRA
(em %)(em %)
Fonte: SimefreFonte: Simefre
20
(*) Irizar, Maxibus, Neobus.(*) Irizar, Maxibus, Neobus.

21. Parte III:Parte III:
DESEMPENHODESEMPENHO
OPERACIONALOPERACIONAL

22. DESTAQUESDESTAQUES (em R$ milhões)(em R$ milhões)
22
CONSOLIDADO

23. DESEMPENHO DODESEMPENHO DO
2T052T05
16.500
960,0
23
9,3%9,3%
-4,6%-4,6%

24. 7.500
940,0
24
DESEMPENHO DODESEMPENHO DO
2T052T05
10,7%10,7%
-11,0%-11,0%

25. Composição da Receita Líquida Relação das Receitas no Brasil e
ME
2T052T05
2T042T04
2T052T05
2T042T04
25
DESEMPENHO DODESEMPENHO DO
TRIMESTRETRIMESTRE

26. 26
DESEMPENHO DODESEMPENHO DO
2T052T05

27. 27
DESEMPENHO DODESEMPENHO DO
2T052T05
56,9%56,9%
-6,7%-6,7%

28. 28
DESEMPENHO DODESEMPENHO DO
2T052T05
30,030,0
-2,8%-2,8%

29. Parte IV:Parte IV:
VISÃO DOVISÃO DO
2º SEM. 20052º SEM. 2005

30. Parte V:Parte V:
DESEMPENHODESEMPENHO
DAS AÇÕESDAS AÇÕES

31. DISTRIBUIÇÃO DAS AÇÕES ORDINÁRIASDISTRIBUIÇÃO DAS AÇÕES ORDINÁRIAS
Controladores:Controladores:
31
em 30/06/2005em 30/06/2005

32. DISTRIBUIÇÃO DAS AÇÕESDISTRIBUIÇÃO DAS AÇÕES
PREFERENCIAISPREFERENCIAIS
Controladores:Controladores:
32
em 30/06/2005em 30/06/2005

33. DESEMPENHO DAS AÇÕESDESEMPENHO DAS AÇÕES
33

34. DIVIDENDOS/JUROS S/CAPITAL PRÓPRIODIVIDENDOS/JUROS S/CAPITAL PRÓPRIO
(em R$ milhões)(em R$ milhões)
(Controladora)
34
PAY OUT MÉDIO:PAY OUT MÉDIO:
45,0%45,0%

35. Parte VI:Parte VI:
CORPORAÇÃOCORPORAÇÃO
MARCOPOLOMARCOPOLO

36. NOSSASNOSSAS
FÁBRICASFÁBRICAS

37. MARCOPOLO - UNIDADE PLANALTOMARCOPOLO - UNIDADE PLANALTO
Caxias do Sul - RS - BrasilCaxias do Sul - RS - Brasil
37

38. MARCOPOLO - UNIDADE ANA RECHMARCOPOLO - UNIDADE ANA RECH
Caxias do Sul - RS - BrasilCaxias do Sul - RS - Brasil38

39. CIFERAL INDÚSTRIA DE ÔNIBUS LTDA.CIFERAL INDÚSTRIA DE ÔNIBUS LTDA.
Duque de Caxias - RJ - BrasilDuque de Caxias - RJ - Brasil
39

40. MARCOPOLO INDÚSTRIA DE CARROÇARIASMARCOPOLO INDÚSTRIA DE CARROÇARIAS
S.A.S.A.
Coimbra - PortugalCoimbra - Portugal
40

41. Monterrey - MéxicoMonterrey - México
POLOMEX S.A. DE C.V.POLOMEX S.A. DE C.V.
41

42. Johannesburg - África do SulJohannesburg - África do Sul
MARCOPOLO SOUTH AFRICA (PTY) LTD.MARCOPOLO SOUTH AFRICA (PTY) LTD.
42

43. Bogotá - ColômbiaBogotá - Colômbia
SUPERPOLO S.A.SUPERPOLO S.A.
43

44. Changzhou - ChinaChangzhou - China
TRANSFERÊNCIA DE TECNOLOGIATRANSFERÊNCIA DE TECNOLOGIA
44

45. São José dos Pinhais - PR - BrasilSão José dos Pinhais - PR - Brasil
MVC SÃO JOSÉ DOS PINHAISMVC SÃO JOSÉ DOS PINHAIS
45

46. Catalão - GO - BrasilCatalão - GO - Brasil
MVC CATALÃOMVC CATALÃO
46

47. MVC CAXIAS DO SULMVC CAXIAS DO SUL
Caxias do Sul - RS - BrasilCaxias do Sul - RS - Brasil
47

48. MVC MÉXICOMVC MÉXICO
Monterrey - MéxicoMonterrey - México48

49. NOSSOSNOSSOS
PRODUTOSPRODUTOS

50. 50
Paradiso 1800 DD
Viaggio 1050

51. 51
Andare Class
Viale DD Sunny

52. 52
Torino Bi-articulado
Senior

53. 53
GranViale
Transantiago

54. 54
Citmax
Volare W8

55. 55
Casa
Prática
PROCESSO RTM - Calha de ar
condicionado
Componentes para máquinas agrícolas

56. ANEXOSANEXOS

57. CONSOLIDADO
BALANÇO PATRIMONIALBALANÇO PATRIMONIAL (em R$ milhões)(em R$ milhões)
(pela Legislação Societária)(pela Legislação Societária)
57

58. CONSOLIDADO
DEMONSTRATIVO DE RESULTADOSDEMONSTRATIVO DE RESULTADOS
(em R$ milhões)(em R$ milhões) (pela Legislação Societária)(pela Legislação Societária)
58

59. 59
EMPRÉSTIMOSEMPRÉSTIMOS
CONSOLIDADO

60. RELAÇÕES COM INVESTIDORESRELAÇÕES COM INVESTIDORES
Diretor de Relações com Investidores
Sr. Carlos Zignani
E-mail:
carlos.zignani@marcopolo.com.br
Fone: (54) 209.4115
Gerente de Relações com Investidores
Sr. João Luiz Borsoi
E-mail: joao.borsoi@marcopolo.com.br
Fone: (54) 209.4660
www.marcopolo.com.brwww.marcopolo.com.br
60

61. Observações:
Esta apresentação contém informações futuras. Tais informações não são apenas
fatos históricos, mas refletem os desejos e as expectativas da direção da
Companhia. As palavras antecipa, deseja, espera, prevê, pretende, planeja,
prediz, projeta, almeja e similares, pretendem identificar afirmações que,
necessariamente, envolvem riscos conhecidos e desconhecidos. Riscos
conhecidos incluem incertezas, que não são limitadas ao impacto da
competitividade dos preços e serviços, aceitação dos serviços no mercado,
transições de serviço da Companhia e seus competidores, aprovação
regulamentar, moeda, flutuação da moeda, mudanças no mix de serviços
oferecidos e outros riscos descritos nos relatórios da Companhia. Esta
apresentação está atualizada até a presente data e a Marcopolo não se obriga a
atualizá-la mediante novas informações e/ou acontecimentos futuros.
61