Perfil Corporativo
CPFL Energia S.A. é uma holding que, por intermédio de suas       Com a Oferta Pública Inicial (IPO) realizada em setembro de
subsidiárias, distribui, comercializa e gera energia elétrica     2004, a CPFL Energia tornou-se a primeira empresa privada
no Brasil, formando o maior grupo privado do setor elétrico       nacional a negociar suas ações, simultaneamente, no Novo
brasileiro. Suas empresas são reconhecidas por suas práticas de   Mercado Bovespa e na Bolsa de Nova Iorque – nesta última, com
excelência e sustentabilidade dos negócios e são consideradas     ADR nível III – que exigem a implementação dos mais elevados
referências em gestão, qualidade e eficiência operacional.        patamares de governança corporativa.



Organização Societária

                                                                                                                 Free Float
                      25,7%                     31,1%                          12,7%                                30,5%




                                                                                              90,15%


                                                                                                         59,93% Paulista Lajeado

                                                                                                                         5,91% Investco




1
    Inclui participação da Camargo Correa S/A
Mapa de Atuação




Dividendos                                           Dividendos e Dividend Yield
                                                         Dividendos declarados1               Dividend Yield2                  Cotação Média CPFE3
                                                         (R$ milhões)                         (últimos 12 meses)               no Período (R$)
Em 30 de abril de 2009, foi efetuado o pagamento
dos dividendos referentes ao 2S08 no valor                                                                                    35,99      36,11      33,38
                                                                                                                    31,74
                                                                                               30,05
de R$ 606 milhões, equivalente a R$ 1,26 por                                                              28,25
                                                                                    23,33
ação. Somando os dividendos referentes ao                       16,58
                                                                         18,85                                       842
                                                                                                          722                  719
1S08 (pagos em set/08), o valor total declarado,                                                612                                       602       606
                                                                                     498
                                                                          401
referente ao ano de 2008, foi de R$ 1,2 bilhões, o
                                                                 140
que corresponde aproximadamente a R$ 2,52 por
ação. Esse valor representa 95% do lucro líquido
                                                               2S04       1S05      2S05       1S06       2S06      1S07       2S07      1S08      2S08
da CPFL, montante superior ao que estabelece                                                              9,6%     10,9%      9,7%
                                                                                    9,1%       8,7%
nossa política de pagar no mínimo 50% do lucro                            6,5%                                                           7,6%       7,3%
                                                                3,7%
líquido ajustado em bases semestrais.

                                                     Desde o IPO (2S04) do dividend yield da CPFL Energia já atingiu 64,3%3
O dividend yield, referente ao 2S08, calculado       1
                                                      Pagamento no semestre subsequente | 2 Considera cotação média do fechamento em cada semestre | 3 Cotação
a partir do preço médio das ações no período         IPO de R$ 17,22/ação

(R$ 33,38) é de 7,3% (últimos 12 meses).
Fact Sheet 1T09 | CPFL Energia



      Agenda de Criação de Valor                                                                          Objetivos               Estratégias
                                                                                                                                  Eficiência Operacional
      O sucesso alcançado pela CPFL Energia está apoiado em                                               Valorização             Crescimento Sinérgico
      estratégias empresariais claramente definidas e em critérios                                        Liquidez                Disciplina Financeira
      de excelência de gestão, voltados para o crescimento sus-                                           Segurança               Sustentabilidade e Responsabilidade Social
      tentado dos negócios.                                                                                                       Governança Corporativa Diferenciada




Mercado
Vendas totais de energia – GWh1
                                                                                                      Vendas por classe de consumo2 - 1T09
                       3,6%
        11.253                   11.661
                                                                                                                                                          33,6% Residencial

            9.168                    9.333                                                                                                                20,0% Comercial
                                                        Cativo                                                                                            18,4% Outros
            2.085                    2.328              Mercado Livre
                                                                                                                                                          28,0% Industrial
            1T08                     1T09

1
    Exclui transações entre empresas do grupo (critério contábil de consolidação), CCEE e vendas de geração (exceto para Mercado Livre). | 2 Mercado cativo




Performance Financeira
Receita líquida (R$ milhões)                                            Ebitda (R$ milhões)                                            Lucro líquido (R$ milhões)
                              -3,7%
                                                                                            2,0%
                    2.484                                                                                                                                    6,5%
                                                                                                            659                                                       283
                                             2.392                                646                                                               265




                    1T08                     1T09                             1T08                         1T09                                 1T08                  1T09
       Nota: números já incorporam aplicação da Lei 11.638/07 e MP 449/08




Dívida líquida ajustada/EBITDA3 (R$ bilhões)                                                                                               Perfil da Dívida 1T09

                Dívida líquida ajustada                     Dívida líquida/EBITDA
                                                                                                                        51,4% CDI
                                                                                                                                                                      57,4% CDI
                                                     5,09        5,65      5,59
     4,39                                    4,42
                    3,78      3,70                                                                                      29,0% TJLP
                                                                                        1,77: excluindo                                                               30,4% TJLP
                                                                                         dívida da UHE
     2,85                                                                               Foz do Chapecó
                    2,25
                              1,74           1,57    1,53
                                                                 2,01      1,98                                         15,7% IGP                                     10,2% IGP
     2003           2004      2005           2006    2007        2008      1T09                                         3,2% Dólar     *
                                                                                                                                                                        2,0% Dólar*

                                                                                                                                             1T08              1T09

3
    EBITDA últimos 12 meses.                                                                                            *
                                                                                                                            Hedge Natural.
Fact Sheet 1T09 | CPFL Energia




Governança Corporativa                                                               Sustentabilidade e
                                                                                     Responsabilidade Corporativa
A CPFL Energia adota práticas diferenciadas de gover-                                A CPFL Energia acredita que buscar a sustentabilidade é um processo
nança corporativa, baseadas nos princípios da transpa-                               que demanda uma gestão permanente e inovadora dos impactos
rência, da equidade, da prestação de contas e da respon-                             econômicos, ambientais e sociais e busca manter relacionamentos
sabilidade corporativa.                                                              éticos e transparentes com todos os seus públicos de interesse.
                                                                                     A companhia possui um modelo de gestão estruturado em diversos
      Ações listadas no Novo Mercado Bovespa e ADR Nível III                         programas agrupados nas seguintes frentes:
      na NYSE
      100% de ações ordinárias com 100% tag along                                    Meio               Educação ambiental para as comunidades
                                                                                     ambiente           Conservação da biodiversidade
      Free Float de 30,5%
                                                                                                        Consumo consciente empresarial
      Estatutos Sociais das controladas alinhados com o                                                 Novas tecnologias e projetos de Mecanismos
      Estatuto da CPFL Energia                                                                          de Desenvolvimento Limpo (MDL)
      Demonstrações Financeiras nos padrões US GAAP e Bra-
      sil GAAP                                                                       Comunidade         Programa CPFL de Voluntariado
      Relatório anual alinhado ao Global Reporting                                                      Programa de Apoio aos Conselhos
      Initiative - GRI                                                                                  Municipais dos Direitos da Criança e do
                                                                                                        Adolescente (CMDCA)
      Conselho de Administração composto por sete membros,
                                                                                                        Programa CPFL de Revitalização de Hospitais
      sendo um conselheiro independente
                                                                                                        Filantrópicos
      3 comitês de assessoramento ao Conselho de Administração
      Autoavaliação do Conselho de Administração e do Con-                           Público            Programa de Reflexão e Gestão da Ética
      selho Fiscal                                                                   interno            Programa de Valorização da Diversidade
      Revisão do Código de Ética e de Conduta Empresarial com
      base nas recomendações da Lei Sabanes-Oxley                                    Cadeia             Rede de Valor
      Atendimento à seção 404 da Lei Sarbanes-Oxley                                  de valor           Programa Tear

                                                                                     Gestão do          CPFL Cultura
                                                                                     conhecimento       Comunicação para a Sustentabilidade




Informações sobre as ações1
31/03/2009
                                              CPFE3 (R$)    CPL (US$)         Composição acionária
    Preço por ação                                 31,50        40,57
    Máxima – 52 semanas                            41,95        76,40                                                   69,5% Bloco de controle
    Mínima – 52 semanas                            26,83        35,27
                                                                                                                        30,5% Ações em circulação
    Valor de mercado                     R$ 15,1 bilhões
                                         US$ 6,5 bilhões

    Número de ações                           479.910.938
    Taxa de conversão2                        R$/US$ 2,32
1
    Sem ajuste por proventos | 2 Dólar Ptax




Relações com Investidores
CPFL Energia – Rodovia Campinas Mogi-Mirim, km 2,5 | CEP 13088.900 | Campinas | SP
Tel.: 19 3756-6083 | Fax.: 19 3756-6089 | www.cpfl.com.br/ri | ri@cpfl.com.br

Fact Sheet 1T09

  • 1.
    Perfil Corporativo CPFL EnergiaS.A. é uma holding que, por intermédio de suas Com a Oferta Pública Inicial (IPO) realizada em setembro de subsidiárias, distribui, comercializa e gera energia elétrica 2004, a CPFL Energia tornou-se a primeira empresa privada no Brasil, formando o maior grupo privado do setor elétrico nacional a negociar suas ações, simultaneamente, no Novo brasileiro. Suas empresas são reconhecidas por suas práticas de Mercado Bovespa e na Bolsa de Nova Iorque – nesta última, com excelência e sustentabilidade dos negócios e são consideradas ADR nível III – que exigem a implementação dos mais elevados referências em gestão, qualidade e eficiência operacional. patamares de governança corporativa. Organização Societária Free Float 25,7% 31,1% 12,7% 30,5% 90,15% 59,93% Paulista Lajeado 5,91% Investco 1 Inclui participação da Camargo Correa S/A
  • 2.
    Mapa de Atuação Dividendos Dividendos e Dividend Yield Dividendos declarados1 Dividend Yield2 Cotação Média CPFE3 (R$ milhões) (últimos 12 meses) no Período (R$) Em 30 de abril de 2009, foi efetuado o pagamento dos dividendos referentes ao 2S08 no valor 35,99 36,11 33,38 31,74 30,05 de R$ 606 milhões, equivalente a R$ 1,26 por 28,25 23,33 ação. Somando os dividendos referentes ao 16,58 18,85 842 722 719 1S08 (pagos em set/08), o valor total declarado, 612 602 606 498 401 referente ao ano de 2008, foi de R$ 1,2 bilhões, o 140 que corresponde aproximadamente a R$ 2,52 por ação. Esse valor representa 95% do lucro líquido 2S04 1S05 2S05 1S06 2S06 1S07 2S07 1S08 2S08 da CPFL, montante superior ao que estabelece 9,6% 10,9% 9,7% 9,1% 8,7% nossa política de pagar no mínimo 50% do lucro 6,5% 7,6% 7,3% 3,7% líquido ajustado em bases semestrais. Desde o IPO (2S04) do dividend yield da CPFL Energia já atingiu 64,3%3 O dividend yield, referente ao 2S08, calculado 1 Pagamento no semestre subsequente | 2 Considera cotação média do fechamento em cada semestre | 3 Cotação a partir do preço médio das ações no período IPO de R$ 17,22/ação (R$ 33,38) é de 7,3% (últimos 12 meses).
  • 3.
    Fact Sheet 1T09| CPFL Energia Agenda de Criação de Valor Objetivos Estratégias Eficiência Operacional O sucesso alcançado pela CPFL Energia está apoiado em Valorização Crescimento Sinérgico estratégias empresariais claramente definidas e em critérios Liquidez Disciplina Financeira de excelência de gestão, voltados para o crescimento sus- Segurança Sustentabilidade e Responsabilidade Social tentado dos negócios. Governança Corporativa Diferenciada Mercado Vendas totais de energia – GWh1 Vendas por classe de consumo2 - 1T09 3,6% 11.253 11.661 33,6% Residencial 9.168 9.333 20,0% Comercial Cativo 18,4% Outros 2.085 2.328 Mercado Livre 28,0% Industrial 1T08 1T09 1 Exclui transações entre empresas do grupo (critério contábil de consolidação), CCEE e vendas de geração (exceto para Mercado Livre). | 2 Mercado cativo Performance Financeira Receita líquida (R$ milhões) Ebitda (R$ milhões) Lucro líquido (R$ milhões) -3,7% 2,0% 2.484 6,5% 659 283 2.392 646 265 1T08 1T09 1T08 1T09 1T08 1T09 Nota: números já incorporam aplicação da Lei 11.638/07 e MP 449/08 Dívida líquida ajustada/EBITDA3 (R$ bilhões) Perfil da Dívida 1T09 Dívida líquida ajustada Dívida líquida/EBITDA 51,4% CDI 57,4% CDI 5,09 5,65 5,59 4,39 4,42 3,78 3,70 29,0% TJLP 1,77: excluindo 30,4% TJLP dívida da UHE 2,85 Foz do Chapecó 2,25 1,74 1,57 1,53 2,01 1,98 15,7% IGP 10,2% IGP 2003 2004 2005 2006 2007 2008 1T09 3,2% Dólar * 2,0% Dólar* 1T08 1T09 3 EBITDA últimos 12 meses. * Hedge Natural.
  • 4.
    Fact Sheet 1T09| CPFL Energia Governança Corporativa Sustentabilidade e Responsabilidade Corporativa A CPFL Energia adota práticas diferenciadas de gover- A CPFL Energia acredita que buscar a sustentabilidade é um processo nança corporativa, baseadas nos princípios da transpa- que demanda uma gestão permanente e inovadora dos impactos rência, da equidade, da prestação de contas e da respon- econômicos, ambientais e sociais e busca manter relacionamentos sabilidade corporativa. éticos e transparentes com todos os seus públicos de interesse. A companhia possui um modelo de gestão estruturado em diversos Ações listadas no Novo Mercado Bovespa e ADR Nível III programas agrupados nas seguintes frentes: na NYSE 100% de ações ordinárias com 100% tag along Meio Educação ambiental para as comunidades ambiente Conservação da biodiversidade Free Float de 30,5% Consumo consciente empresarial Estatutos Sociais das controladas alinhados com o Novas tecnologias e projetos de Mecanismos Estatuto da CPFL Energia de Desenvolvimento Limpo (MDL) Demonstrações Financeiras nos padrões US GAAP e Bra- sil GAAP Comunidade Programa CPFL de Voluntariado Relatório anual alinhado ao Global Reporting Programa de Apoio aos Conselhos Initiative - GRI Municipais dos Direitos da Criança e do Adolescente (CMDCA) Conselho de Administração composto por sete membros, Programa CPFL de Revitalização de Hospitais sendo um conselheiro independente Filantrópicos 3 comitês de assessoramento ao Conselho de Administração Autoavaliação do Conselho de Administração e do Con- Público Programa de Reflexão e Gestão da Ética selho Fiscal interno Programa de Valorização da Diversidade Revisão do Código de Ética e de Conduta Empresarial com base nas recomendações da Lei Sabanes-Oxley Cadeia Rede de Valor Atendimento à seção 404 da Lei Sarbanes-Oxley de valor Programa Tear Gestão do CPFL Cultura conhecimento Comunicação para a Sustentabilidade Informações sobre as ações1 31/03/2009 CPFE3 (R$) CPL (US$) Composição acionária Preço por ação 31,50 40,57 Máxima – 52 semanas 41,95 76,40 69,5% Bloco de controle Mínima – 52 semanas 26,83 35,27 30,5% Ações em circulação Valor de mercado R$ 15,1 bilhões US$ 6,5 bilhões Número de ações 479.910.938 Taxa de conversão2 R$/US$ 2,32 1 Sem ajuste por proventos | 2 Dólar Ptax Relações com Investidores CPFL Energia – Rodovia Campinas Mogi-Mirim, km 2,5 | CEP 13088.900 | Campinas | SP Tel.: 19 3756-6083 | Fax.: 19 3756-6089 | www.cpfl.com.br/ri | ri@cpfl.com.br