1. Estrutura e Análise de Balanço – EAB
TECNICAS
Prof: João Neto
Email:jneto90@ig.com.br
Fone: 9177-7757

2. Analise de Balanço


2
Começa onde Termina a Contabilidade, para o
contador a preocupação básica são os Registros das
operações.
O analista de Balanços preocupa-se com as
demonstrações financeiras que por sua vez, precisam
ser transformadas em informações que permitam
concluir se a empresa merece ou não CRÉDITO, se
vem ou nào sendo Mal administrada, se tem ou não
condições de pagar suas dividas, Se é ou não
Lucrativa, se vem evoluindo ou Regredindo,se
Eficiente ou ineficiente

3. Objetivo : Analise de balanços
É
extrair informações das demonstrações
Financeiras para a tomada de decisões
 Analise
de balanço transforma esses
DADOS, extraídos das demonstrações
financeiras em INFORMAÇOES.
3

4. METODOLOGIA DA ANALISE
 Baseia-se
ETAPAS 1
ESOCLHA
no raciocínio cientifico
2
COMPARACAO
C/ PADROES
INDICADORES
ANALISE
4
3
4
DIAGNOST. OU
CONCLUSOES
DECISOES

5. TECNICAS DE ANALISE

ANALISES ATRAVES DE INDICES
–

5
Esta técnicas, consiste em avaliar diversos índices, de
endividamento de solvência, de liquidez, comparar com
índices padrão, para chegar a uma avaliação objetiva e
adequada à determinada atividade ou ramo de comercio de
forma global. Muito utilizadas na liberações de créditos
A preocupação desta técnica de analises por índices
‘e fornecer avaliações Genéricas sobre diferentes
aspectos da empresa em analise sem descer a um
nível maior de profundidade.Essa profundidade e
alcançável através de outras analises.

6. Analises mais Detalhadas

6
Analises Vertical e Horizontal: Presta-se
fundamentalmente ao estudo de tendências,
porem, a elevadas inflação que se vive no Brasil, as
alterações dos pronunciamentos contábeis em
função de legislação comercial, fiscal ou mercado de
capitais e a própria dinâmica brasileira não tem
estimulado os analista a usarem mais intensamente
as possibilidades destas Técnicas. Muito Utilizada
recentemente para detectar a Solvência de
Pequenas e medias empresas.

7. Analise do capital de Giro

Através do cálculos dos índices de rotação ou
prazos médios:
–

7
Recebimento, Pagamento, Estocagem.
E possível construir um modelo de analise dos
investimentos e financiamentos do capital de giro.
De grande utilidade gerencial, bem como para
avaliação da capacidade de administração do capital
de giro por parte da empresa.

8. Analises de Rentabilidades


8
1) Analise do ROI (Retorno Operacional dos
investimentos): Permite ampla decomposição dos
elementos que influem na determinação da taxa de
rentabilidade de uma empresa e explica quais os
principais fatores que levaram ao aumento ou a queda
de Rentabilidade. (vendas liquidas,ativo, lucro
liquido) .
2)Analise da “ Alavancagem Financeira” : serve
para comprar custos das diferentes alternativas de
capitais de terceiros com o custo do capital Próprio, o
que e imprescindível para decisões de subscrição de
ações

9. Analises da DOAR – do Fluxo de Caixa
 DOAR-
Demonstração das origens e
Aplicações de Recursos. Atraves desta
analise conseguimos construir a
demonstração do fluxo liquido de caixa , cuja
a analise e ultima palavra sobre situacao
financeira da empresa e sobre sua gestao
de caixa.
9

10. Usos e usuários da Analise



10
Saber analisar balanços esta se tornando uma
necessidade para grande numero de pessoas
O diagnostico de uma empresa começa quase
sempre com uma rigorosa analise de balanços, cuja
a finalidade e determinar quais são os pontos
críticos e permitir, de imediato, apresentar um
esboço das prioridades para solucao de seus
problemas.
Cada usuários esta interessado em algum aspecto
particular
da
empresa.
(FORNECEDORES,
CLIENTES)

11. DAS DEMONSTRACOES





11
BALANCO PATRIMONIAL
DEMONSTRACAO DO RESULTADO DO
EXERCICIO
DEMONSTRACOES DE LUCROS OU PREJUIZOS
ACUMULADOS
DEMONSTRACOES DAS MUTACOES DO
PATRIMONIO LIQUIDO
DEMONSTRACOES DAS ORIGENS E
AOPLICACOES DE RECURSOS

12. PADRONIZACAO DAS
DEMONSTRACOES FINANCEIRAS
 Elas
devem ser preparadas para analise, da
mesma forma que um paciente que vai
submeter-se a exame médicos.
–
12
Primeiro a simplificação das contas, que se
apresentado conforme a lei das S/A, chega a
umas 60 contas,no melo reduzido vai para 20
contas, o que ajuda muito o trabalho e
compreensão dos analista.

13. PADRONIZACAO DAS
DEMONSTRACOES FINANCEIRASCONT...



13
Bancos e seguradoras já tem balanços definidos,o que facilita a
comparação, porem outras empreses não possuem.Sendo o plano
de contas maior ou menor, dificultando o entendimento. Precisam
ser adequadas de forma que possam ser comparadas.
Adequação aos objetivos da analise: duplicatas descontadas ,
normalmente do ponto de vista contabil e conta redutora das
Duplicatas a receber,porem do ponto de vista de financiamento, não
passa de uma obrigação deve ser configurada no passivo
circulante .
Precisão nas classificações das contas: Pois existem
investimentos de caráter permanente que aparecem no ativo
circulante, despesas do próprio exercício em Despesas de exercicio
seguinte, gatos indevidamente lançados no ativo
diferidos,empréstimo a curto prazo que aparecem no longo pra, tudo
isso pra embelezar os balanços

14. PADRONIZACAO DAS
DEMONSTRACOES FINANCEIRAS –
cont..
 Descoberta
de erros : Ha casos de erros
intencionais ou não:
–
–
–
14
estoques iniciais e finais dos balanços diferentes
dos da DRE.
PDD do balanço não coincide com a constituída
na DRE do período.
Não conciliação do PL final com os resultados
dos exercícios mas PL inicial.

15. Relatórios de Analise de Balanço

O produto da analise de Balanço São relatórios
escritos em linguagem, auxiliados por gráficos.
–
–
15
DADOS : São números ou descrição de objetos ou eventos
que,isoladamente, não provocam nenhuma reação ao leitor
INFORMAÇOES: Representam , para quem os recebe,
uma comunicação que pode produzir reação ou
decisão,freqüentemente acompanhada de um efeitosurpresa

16. O que deve conter em um relatório
adequado ?

16
Deve conter informações e não somente dados tipo,
o grau de endividamento da empresa encontra-se
em nível razoável, em relação ao ramo de atividade,
entretanto, vem crescendo de maneira indesejável,
pois há dois anos podia ser considerado bom.A
composição do endividamento mostra um perfil da
divida insatisfatório devido à excessiva participação
das obrigações de curto prazo. Já a liquidez pode
ser considerada boa

17. Informações que podem conter no
Relatório.













17
Situação Financeira (ESTRUTURA, LIQUIDES)
Situação econômica ( RENTABILIDADE)
Desempenho
Eficiência na utilização de Recursos
Pontos Fortes e Pontos Fracos
Tendência e perspectivas
Quadro evolutivo
Adequação das fontes às aplicações e Recursos
Causas das alterações na situação Financeira
Causas das Alterações na Rentabilidade
Evidencias de Erros de Administração.
Providencias que deveriam ser tomas e não foram
Avaliação de alternativas economicas-financeiras futuras

18. Modelo de Padronizado - ATIVO
18

19. Modelo de Padronizado - PASSIVO
19