A OHL Brasil teve um segundo trimestre de 2005 sólido, com crescimento da receita líquida, EBITDA ajustado e lucro líquido em comparação com o primeiro trimestre de 2005 e o mesmo período do ano anterior. A empresa opera 907km de rodovias no Brasil e tem potencial de crescimento por meio de aquisições e participação em novos programas de privatização.

1. Teleconferência sobre os Resultados do Trimestre 18/8/05

2. Visão Geral Geração de caixa consistente e solidez financeira: forte crescimento do EBITDA Ajustado e baixo índice de endividamento; Localização em região privilegiada: Autovias, Centrovias e Intervias são interli-gadas e localizam-se em um dos principais pólos de agronegócios do Brasil; Alto potencial de crescimento: capitalizada para aquisições e para participar do novo programa de privatização de rodovias; Experiência do Acionista Controlador (60% das ações) – OHL Concesiones; Melhores práticas de governança corporativa (Novo Mercado da Bovespa – OHLB3, com floating de 40%). A OHL Brasil é a terceira maior companhia do setor de concessões de rodovias no País em receita bruta de serviços e em quilômetros administrados, com 907 km em operação. A OHL Brasil opera rodovias que representam 9,4% do total de quilômetros das rodovias atualmente sob concessão no País e 8,1% da receita bruta de tais rodovias.

3. Destaques do 2T05 Receita Líquida de R$93,3 milhões, 7,9% superior ao 1T05. No 1S05 R$179,8 milhões, 13,9% acima do 1S04 pro forma* EBITDA Ajustado** de R$58,7 milhões, margem 62,9%. No 1S05 R$110,9 milhões, 18,8% acima do 1S04 pro forma* Lucro líquido de R$17,4 milhões, margem 18,7%. No 1S05 R$29,2 milhões, 138,1% acima do 1S04 pro forma* Reajuste contratual de 9,07% (variação do IGP-M de 1/7/04 a 31/5/05) nas tarifas de pedágio, válido a partir de 1/7/05 IPO da OHL Brasil em 13/7/05 com aumento de capital de R$135 milhões (total da operação R$496,0 milhões com o opção de ações suplementares) -> Floating de 40,0% (*) Pro forma considera os resultados da Intervias a partir de 1/1/04 (**) Excluíndo-se o ônus fixo pago ao poder concedente

4. Evolução do Tráfego* 4.344.399 4.549.318 10.578.818 1T05 4.402.600 4.281.553 11.039.133 2T04 Pro forma 4.650.010 4.607.574 11.770.773 2T05 6,6% 8,0% (*) Veículos-equivalentes

5. Evolução da Receita Líquida 13,9% 15,4% 1S04 Pro forma 1S05 R$25,7 MM R$28,4 MM R$39,2 MM R$22,8 MM R$24,2 MM R$33,9 MM 2T04 Pro forma 2T05 R$93,3 MM R$80,9 MM R$49,2 MM R$56,2 MM R$74,4 MM R$44,5 MM R$47,7 MM R$65,6 MM R$179,8 MM R$157,8 MM R$158,8 MM R$92,7 MM 2002 CAGR 93,6% R$347,3 MM 2004 Pro forma 2003 HISTÓRICO

6. Evolução do EBITDA Ajustado e Margem R$47,4 MM R$58,7 MM 62,9% 58,6% 2T04 Pro forma 2T05 R$110,9 MM R$93,4 MM 59,2% 61,7% 1S04 Pro forma 1S05 18,8% 23,9% Margem Margem R$91,7 MM R$54,5 MM 58,8% 2002 CAGR 98,3% Margem R$214,4 MM 2004 Pro forma 57,7% 2003 61,7%

7. Evolução do Lucro Líquido e Margem R$11,7 MM R$17,5 MM 18,7% 13,6% 1T05 2T05 R$29,2 MM R$12,3 MM 7,8% 16,2% 1S04 Pro forma 1S05 138,1% 48,8% Margem Margem R$3,2 MM -R$8,9 MM 2002 663% R$24,4 MM 2004 Pro forma 2003 HISTÓRICO

8. Investimentos e Endividamento Líquido Qualificação 30/6/05 Maturidade média = 2,6 anos 99,9% denominada em R$ Indexadores: - 88% TJLP - 8% CDI - 4% Outros

9. Esta apresentação contém considerações futuras referentes às perspectivas do negócio, estimativas de resultados operacionais e financeiros, e às perspectivas de crescimento da OHL Brasil. Essas são apenas projeções e, como tal, baseiam-se exclusivamente nas expectativas da administração da OHL Brasil em relação ao futuro do negócio e seu contínuo acesso a capitais para financiar o plano de negócios da Companhia. Tais considerações futuras dependem, substancialmente, de mudanças nas condições de mercado, regras governamentais, desempenho do setor, programa de privatização de novas rodovias, e economia brasileira, entre outros fatores, além dos riscos apresentados nos documentos de divulgação arquivados pela OHL Brasil e estão, portanto, sujeitas a mudanças sem aviso prévio.