Este documento apresenta os resultados financeiros da Corporação Marcopolo no 2T07. Contém informações sobre a empresa, sua estrutura, presença global, desempenho no mercado brasileiro e internacional, perspectivas de crescimento e análise financeira. O documento destaca o crescimento contínuo da Marcopolo, com aumento da receita, lucro e participação de mercado tanto no Brasil como no exterior.

1. São Paulo, 07 de agosto de 2007.
Rio de Janeiro e Porto Alegre, 08 de agosto de 2007.
Apresentação:Apresentação:
Sr. José Rubens de la Rosa - CEOSr. José Rubens de la Rosa - CEO
Sr. Carlos Zignani - Diretor de RISr. Carlos Zignani - Diretor de RI
Sr. José A. Valiati - Dir. de Controladoria e FinançasSr. José A. Valiati - Dir. de Controladoria e Finanças
Sr. João Luiz Borsoi - Gerente de RISr. João Luiz Borsoi - Gerente de RI
REUNIÃO PÚBLICA COMREUNIÃO PÚBLICA COM
INVESTIDORESINVESTIDORES- Resultados do 2T07 -- Resultados do 2T07 -

2. Agenda
Visão GeralVisão Geral
Visão SetorialVisão Setorial
Desempenho OperacionalDesempenho Operacional
PerspectivasPerspectivas
Corporação MarcopoloCorporação Marcopolo

3. A EMPRESAA EMPRESA

4. Fundada em 1949Fundada em 1949
Área Construída TotalÁrea Construída Total Brasil e ExteriorBrasil e Exterior 225.000 m²225.000 m²
Área TotalÁrea Total Brasil e ExteriorBrasil e Exterior 1.888.000 m²1.888.000 m²
Capacidade de ProduçãoCapacidade de Produção BrasilBrasil 75 un/dia75 un/dia
Brasil e ExteriorBrasil e Exterior 110 un/dia110 un/dia
Nº de Colaboradores 2T07Nº de Colaboradores 2T07 BrasilBrasil 9.3539.353
Brasil e ExteriorBrasil e Exterior 11.24011.240
Número de FábricasNúmero de Fábricas BrasilBrasil 44
ExteriorExterior 55
Receita Líquida 2T07Receita Líquida 2T07 R$ milhõesR$ milhões 540,0540,0
Lucro Líquido 2T07Lucro Líquido 2T07 R$ milhõesR$ milhões 29,429,4
continua ...
O QUE É A MARCOPOLO:
4

5. • Uma das maiores fabricantes mundiais de carroceriasUma das maiores fabricantes mundiais de carrocerias
• Líder no Brasil com mais de 40% de participação de mercadoLíder no Brasil com mais de 40% de participação de mercado
• Mundialmente uma das mais reconhecidas marcas do setorMundialmente uma das mais reconhecidas marcas do setor
• Tecnologia de fabricação de pontaTecnologia de fabricação de ponta
• Produção integrada de quase todas as peçasProdução integrada de quase todas as peças
• Completa linha de produtos: rodoviários, urbanos, midi, micro eCompleta linha de produtos: rodoviários, urbanos, midi, micro e
miniônibusminiônibus
5

6. ESTRUTURAESTRUTURA
ORGANIZACIONALORGANIZACIONAL

7. Conselho
Fiscal
AcionistasAcionistasAcionistasAcionistas
Conselho de
Herdeiros
Service
Providers Negócios
CEOCEOCEOCEO
OperaçõesOperações
InternacionaiInternacionai
ss
(China /(China /
Índia / Rússia)Índia / Rússia)
OperaçõesOperações
InternacionaiInternacionai
ss
(China /(China /
Índia / Rússia)Índia / Rússia)
NegócioNegócio
LCVLCV
NegócioNegócio
LCVLCV
BancoBanco
MoneoMoneo
BancoBanco
MoneoMoneo
Negócio ÔnibusNegócio Ônibus
(Caxias, Ciferal,(Caxias, Ciferal,
Colômbia, México,Colômbia, México,
África do Sul)África do Sul)
Negócio ÔnibusNegócio Ônibus
(Caxias, Ciferal,(Caxias, Ciferal,
Colômbia, México,Colômbia, México,
África do Sul)África do Sul)
Conselho deConselho de
AdministraçãoAdministração
Conselho deConselho de
AdministraçãoAdministração
Executivo
RH e
Ética
ComitêsAuditoria
Interna
Auditoria
Externa
Diretoria deDiretoria de
ControladoriaControladoria
& Finanças& Finanças
Diretoria deDiretoria de
ControladoriaControladoria
& Finanças& Finanças
Diretoria deDiretoria de
AdministraçãoAdministração
Diretoria deDiretoria de
AdministraçãoAdministração
Estratégia
s
Auditoria
e Riscos
CORPORAÇÃOCORPORAÇÃO
NegócioNegócio
PlásticosPlásticos
NegócioNegócio
PlásticosPlásticos
Diret. EstratégiaDiret. Estratégia
Novos MercadosNovos Mercados
& Marketing& Marketing
Diret. EstratégiaDiret. Estratégia
Novos MercadosNovos Mercados
& Marketing& Marketing
7

8. Rio Cuarto - Argentina
Caxias do Sul - Brasil
Rio de Janeiro - Brasil
Bogotá - Colômbia
Monterrey - México
Coimbra - Portugal
Johannesburg -
África do Sul
Changzhou - China
Golitsino - Rússia
Dharwad - Índia
LOCALIZAÇÃO GLOBAL …
8

9. 9
PRESENÇA GLOBAL:

10. • TecnologiaTecnologia
• Linha completa de produtosLinha completa de produtos
• Design próprioDesign próprio
• Processos/sistemas produtivosProcessos/sistemas produtivos
• Comercialização/LogísticaComercialização/Logística
• Presença global: diversificação de mercadosPresença global: diversificação de mercados
• Produtos customizadosProdutos customizados
• Custos CompetitivosCustos Competitivos
• VerticalizaçãoVerticalização
• Recursos humanos/treinamento/motivaçãoRecursos humanos/treinamento/motivação
• Economias de escala/grandes volumesEconomias de escala/grandes volumes
continua ...
PONTOS FORTES:
10

11. •RentabilidadeRentabilidade
• Filosofia de valor adicionado eFilosofia de valor adicionado e Balanced Scorecard (BSC)Balanced Scorecard (BSC)
• Governança CorporativaGovernança Corporativa
• Nível II BovespaNível II Bovespa
• Conselho de AdministraçãoConselho de Administração
• Comitês do Conselho de AdministraçãoComitês do Conselho de Administração
• Conselho de HerdeirosConselho de Herdeiros
• Código de CondutaCódigo de Conduta
• Conselho FiscalConselho Fiscal
• Desempenho (2002/2006):Desempenho (2002/2006):
• Aumento no Lucro Líquido:Aumento no Lucro Líquido: 2,5 vezes2,5 vezes
• Aumento no Valor de Mercado:Aumento no Valor de Mercado: 2,8 vezes2,8 vezes
• Valorização das Ações:Valorização das Ações: 2,8 vezes2,8 vezes 11

12. • RÚSSIA:RÚSSIA: mercado de ônibusmercado de ônibus
•Produção Total:Produção Total: 25.000 un/ano25.000 un/ano
•Produção RUSPROMAUTO:Produção RUSPROMAUTO: 18.500 unidades18.500 unidades
(entre 5 a 6 mil unidades de(entre 5 a 6 mil unidades de rodoviários usadosrodoviários usados sãosão
importados anualmente da Europa)importados anualmente da Europa)
•Market Share RUSPROMAUTO:Market Share RUSPROMAUTO: entre 70% e 75%entre 70% e 75%
(não inclui Vans)(não inclui Vans)
continua ...
• Dados da JOINT VENTUREDados da JOINT VENTURE
•Receitas:Receitas:
• 20072007 175 unidades175 unidades US$ 15 milhõesUS$ 15 milhões
• 20082008 400/500 unid.400/500 unid. US$ 40/50 milhõesUS$ 40/50 milhões
• 20092009 750/1.000 unid.750/1.000 unid. US$ 80/100 milhõesUS$ 80/100 milhões
ESTRATÉGIAS DE CRESCIMENTO:
12

13. • ÍNDIA:ÍNDIA: mercado de ônibus 2006mercado de ônibus 2006
•Produção Total:Produção Total: 52.500 unidades52.500 unidades
•Produção TATA Motors:Produção TATA Motors: 25.500 unidades25.500 unidades
•Market Share TATA:Market Share TATA: entre 48% e 49%entre 48% e 49%
(Fonte: Tata Motors 2006 - Financial Statements - pg. 7).(Fonte: Tata Motors 2006 - Financial Statements - pg. 7).
• Dados da JOINT VENTUREDados da JOINT VENTURE
•Receitas:Receitas:
• 20082008 US$ 72 milhõesUS$ 72 milhões
• 20092009 US$ 140 milhõesUS$ 140 milhões
• 20102010 US$ 220 milhõesUS$ 220 milhões
• 20112011 US$ 275 milhõesUS$ 275 milhões
• 20122012 US$ 395 milhõesUS$ 395 milhões 13

15. Agenda
Visão GeralVisão Geral
Visão SetorialVisão Setorial
Desempenho OperacionalDesempenho Operacional
PerspectivasPerspectivas
Corporação MarcopoloCorporação Marcopolo

16. 7.690
26.983
6.427
27.952
25.280
21.38121.787
26,3%
29,5%
34,1%
46,9%
35,4%
32,8%
29,8%
0
10.000
20.000
30.000
2002 2003 2004 2005 2006 1T07 2T07
0,0%
25,0%
50,0%
Produção Brasileira Mercado Ext ernoFonte: Fabus/Simefre
PRODUÇÃO BRASILEIRA (unidades) e MERCADO EXTERNO
(%):
16
+19,7%
+3,6%

17. 41,50%
34,50%
49,8%
47,0%
45,8%
42,8%
39,2%
0,0%
10,0%
20,0%
30,0%
40,0%
50,0%
2002 2003 2004 2005 2006 1T07 2T07
MP/ Ciferal
Busscar
Caio/
Induscar
Comil
Neobus
Mascarello
Out ros
(*) Irizar, Maxibus.
MARKET SHARE NA PRODUÇÃO BRASILEIRA (%):
17
(*)
Fonte: Fabus/Simefre

18. Agenda
Visão GeralVisão Geral
Visão SetorialVisão Setorial
Desempenho OperacionalDesempenho Operacional
PerspectivasPerspectivas
Corporação MarcopoloCorporação Marcopolo

19. PRODUÇÃO TOTAL (unidades físicas):
44,255,6
62,0
38,0
44,4 55,8
2T06 1T07 2T07 2005 2006 2007 E
MI
ME
Produção Total
17.000
4.590
16.456
3.513
15.670
3.871
Composição da Produção Total
Urbanos
41%
Micros
16%
Minis (LCV)
1%
Volares
18%
Rodoviários
24%
+30,7%
+8,5%
19

20. RECEITA LÍQUIDA TOTAL (R$ Milhões):
46,955,5
58,0
42,0
44,5 53,1
2T06 1T07 2T07 2005 2006 2007 E
MI
ME
2.000,0
540,0
1.709,
1
395,4
1.750,3
418,6
Composição da Receita Líquida
Total
Urbanos
28%
Micros
6%
Minis (LCV)
2%
Peças e
outros
12%
Chassis
5%
Volares
15%
Rodoviários
32%
+29,0%
Receita Líquida Total
+14,3%
20

21. LUCRO BRUTO, OPERACIONAL (R$ Milhões) E MARGENS (%):
329,7
257,2
97,1
71,370,3
15,1
18,818,017,017,8
2T06 1T07 2T07 2005 2006
Lucro e Margem Bruta Lucro e Margem Operacional
+28,2%
+36,2%
41,6 39,1
49,4
118,9
172,4
10,5 9,3 9,2 9,9
7,0
2T06 1T07 2T07 2005 2006
+45,0%
+26,3%
21

22. 25,7 24,2
29,4
82,4
120,8
6,5 5,8 5,4 6,9
4,8
2T06 1T07 2T07 2005 2006
LUCRO LÍQUIDO, EBITDA AJUSTADO (R$ Milhões) e MARGENS
(%):
Lucro e Margem Líquida
206,3
150,9
65,2
43,4
56,6
8,8 11,812,110,4
14,3
2T06 1T07 2T07 2005 2006
EBITDA Ajustado e Margem
+46,6% +36,7%
+21,5%
+50,2%
22

23. INVESTIMENTOS DE CAPITAL E ENDIVID. FINANCEIRO (R$
Milhões):
92,5 58,4 55,3
115,4
17,8
99,0 97,3
67,3
2T06 1T07 2T07 2005 2006
Endividamento FinanceiroInvestimentos
10,7
48,5
27,1 24,7
40,4
70,0
2T06 1T07 2T07 2005 2006 2007 E
152,6
Nota:
 = Segmento Financeiro
 = Segmento Industrial 23
157,4
110,3
86,5
19,2

24. MARCOPOLO NO NÍVEL 2 DA BOVESPA:
Marcopolo vs Ibovespa
(Base em 30/06/2007)
Composição Acionária
24%
6%
6%
6%
58%
Grupo Controlador
Franklin Templ. Inv. Funds
HSBC Global Invest. Funds
Fund. Bco. Central - CENTRUS
Free Float 24
jun/06 set/06 dez/06 mar/07 jun/07
R$ 3,48
36.630 pontos
R$ 7,32
54.392 pontos
POMO4 = + 110,3%
IBOVESPA = + 48,5%

25. RESULTADO CONSOLIDADO (R$ Milhões):
25

26. Agenda
Visão GeralVisão Geral
Visão SetorialVisão Setorial
Desempenho OperacionalDesempenho Operacional
PerspectivasPerspectivas
Corporação MarcopoloCorporação Marcopolo

27. PERSPECTIVAS:
Em face do atual desempenho da economia, dos negócios realizados no
período de janeiro a junho de 2007 e o volume atual da carteira de
pedidos que ultrapassam as expectativas, a Companhia alterou as
previsões consolidadas do ano de 2007, para:
Receita líquida: R$ 2,0 bilhões, crescimento de 14,3% sobre 2006.
Produção física:17.000 unidades, crescimento de 8,5% sobre 2006.
27

28. CENÁRIOS E
VISÃO PARA O
2S07
PERSPECTIVAS:

29. Agenda
Visão GeralVisão Geral
Visão SetorialVisão Setorial
Desempenho OperacionalDesempenho Operacional
PerspectivasPerspectivas
Corporação MarcopoloCorporação Marcopolo

30. FÁBRICASFÁBRICAS

31. CAXIAS DO SUL/RS - BRASIL
ANA RECH
31

32. CAXIAS DO SUL/RS - BRASIL
PLANALTO
32

33. DUQUE DE CAXIAS/RJ - BRASIL
CIFERAL IND. DE ÔNIBUS LTDA.
33

34. COIMBRA - PORTUGAL
MARCOPOLO INDÚSTRIA DE CARROÇARIAS LTDA.
34

35. SUPERPOLO S/A - NOVA PLANTA EM BOGOTÁ
35

36. JOHANNESBURG – SOUTH ÁFRICA
MARCOPOLO SOUTH ÁFRICA (PTY) LTD.
36

37. MONTERREY - MÉXICO
POLOMEX S.A. DE C.V.
37

38. LINHA DE
PRODUTOS

39. RODOVIÁRIOS

40. PARADISO 1800 DD
PARADISO 1200
PARADISO 1350
PARADISO 1550 LD
40

41. VIAGGIO 1050
ANDARE 1000
IDEALE 770
(motor traseiro)
IDEALE 770
(motor dianteiro)
41

42. MULTEGO
(México)
42

43. URBANOS

44. TORINO
VIALE
VIALE ARTICULADO
44

45. GRAN VIALE
GRAN VIALE ARTICULADO
45

46. CITMAX
46

47. MIDI &
MICROÔNIBUS

48. SENIOR MIDI
48

49. SENIOR TURISMO SENIOR URBANO
49

50. MINIÔNIBUS

51. VOLARE W9
(motor Euro III - mercado nacional)
VOLARE A5
(motor Euro II -
modelo p/exportação)
VOLARE ESPECIAL
(ambulância)
51

52. Contato - Equipe de RI:
Carlos Zignani
Diretor Relações com Investidores
carlos.zignani@marcopolo.com.br
Tel: (54) 2101-4115
João Luiz Borsoi
Gerente Relações com Investidores
joao.borsoi@marcopolo.com.br
Tel: (54) 2101-4660
www.marcopolo.com.br
52

53. Nossas estimativas e declarações futuras têm por embasamento, em grande parte,
expectativas atuais e projeções sobre eventos futuros e tendências financeiras que afetam,
ou podem afetar o nosso negócio. Muitos fatores importantes podem afetar adversamente
nossos resultados, tais como previstos em nossas estimativas e declarações futuras. As
palavras “acreditamos”, “podemos”, “visamos”, “estimamos” e outras palavras similares têm
por objetivo identificar estimativas e projeções. As considerações sobre estimativas e
declarações futuras incluem informações atinentes a resultados e projeções, estratégias,
planos de financiamentos, posição concorrencial, ambiente setorial, potenciais oportunidades
de crescimento, os efeitos de regulamentações futuras e os efeitos da concorrência. Tais
estimativas e projeções referem-se apenas à data em que foram expressas, sendo que não
assumimos a obrigação de atualizar publicamente ou revisar quaisquer dessas estimativas
em razão da ocorrência de nova informação, eventos futuros ou de quaisquer outros fatores,
ressalvada a regulamentação vigente a que nos submetemos, em especial às Instruções
CVM 202 e 358.
Importante:
53