O documento apresenta o plano de negócios da empresa MPX, incluindo: 1) Seu portfólio diversificado de geração de energia na América do Sul com 3GW de capacidade licenciada; 2) Recursos de gás natural e carvão; 3) Fluxo de caixa estável a partir de 2012 garantido por contratos de fornecimento de energia.

1. Apresentação Corporativa

2. Aviso Legal Esta apresentação contém algumas afirmações e informações prospectivas relacionadas a Companhia que refletem a atual visão e/ou expectativas da Companhia e de sua administração a respeito de seu plano de negócios. Afirmações prospectivas incluem, entre outras, todas as afirmações que denotam previsão, projeção, indicam ou implicam resultados, performance ou realizações futuras, podendo conter palavras como "acreditar", "prever", "esperar“, "contemplar", "provavelmente resultará" ou outras palavras ou expressões de acepção semelhante. Tais afirmações estão sujeitas a uma série de expressivos riscos, incertezas e premissas. Advertimos que diversos fatores importantes podem fazer com que os resultados reais divirjam de maneira relevante dos planos, objetivos, expectativas, estimativas e intenções expressos nesta apresentação. Em nenhuma hipótese a Companhia ou suas subsidiárias, seus conselheiros, diretores, representantes ou empregados serão responsáveis perante quaisquer terceiros (inclusive investidores) por decisões ou atos de investimento ou negócios tomados com base nas informações e afirmações constantes desta apresentação, e tampouco por danos consequentes, indiretos ou semelhantes. A Companhia não tem intenção de fornecer aos eventuais detentores de ações uma revisão das afirmações prospectivas ou análise das diferenças entre as afirmações prospectivas e os resultados reais. Esta apresentação e seu teor constituem informação de propriedade da Companhia, não podendo ser reproduzidos ou divulgados no todo ou em parte sem a sua prévia anuência por escrito. .

3. MPX: uma empresa de energia diversificada e com o maior portfólio de empreendimentos integrados da América do Sul . Geração 3 GW com contratos assegurados Licença ambiental para > 14 GW Recursos Naturais Gás Natural: > 11Tcf de recursos riscados na Bacia do Parnaíba Carvão: produção estimada de 35 Mtpa em localização estratégica na Colômbia

4. Destaques MPX Fluxo de caixa estável a partir de 2012, assegurado por contratos de fornecimento de energia R$ 1.4 bilhão captado através de debêntures conversíveis, cobrindo necessidades de capital no futuro próximo Portfólio único de gás natural onshore com +11 Tcf de recursos riscados, integrado a complexo de geração de energia licenciado de 3,7 GW Ativos de carvão de classe mundial na Colômbia em localização com logística privilegiada (150 km de ferrovia até a costa) e produção estimada de 35 Mt por ano Maior projeto de energia no Chile (2,1 GW), integrado a porto dedicado de águas profundas Maior portfólio de geração de energia licenciado da América do Sul - 14 GW entre usinas a gás natural e carvão .

5. A MPX terá fluxo de caixa estável e previsível a partir de 2012, assegurado pelos empreendimentos contratados Dados ajustados considerando a participação da MPX em cada projeto. Notas: 1. Energia Pecém é uma parceria de 50/50 entre MPX Energia e EDP; 2. MPX Parnaíba é uma parceria de 70/30 entre MPX e Petra Energia S.A.; 3. A receita Fixa é corrigida anualmente pelo IPCA (valores apresentados na data base maio de 2011). CAGR: 73% Receita Fixa Anual 3 Capacidade Instalada 720 MW 1.561 MW 2.145 MW R$ 544 MM R$ 1.526 MM CAGR: 43% R$ 1.585 MM R$ 1.101 MM . Energia Pecém 1 MPX Itaqui MPX Pec é m II MPX Parnaíba 2 (Bertin + Mercado Livre) MPX Parnaíba 2 (A-3)

6. Com a aquisição dos projetos do Grupo Bertin, a MPX iniciará a implantação do Complexo Termelétrico do Parnaíba MPX (70%) + Petra (30%) Integração completa entre E&P de gás natural e geração de energia Capacidade licenciada total de 3.722 MW. Plantas de energia estrategicamente localizadas - fácil acesso ao fornecimento de gás e conexão de baixo custo com a rede de transmissão Complexo Termoelétrico do Parnaíba . Iniciando com 4 turbinas em ciclo aberto (Bertin: 676 MW) migrando para ciclo combinado , aumentando a capacidade total em mais de 338 MW, com o mesmo consumo de gás

7. E em 2014, atingirá uma capacidade total de 1,5 GW . 500 MW contratados no Leilão de energia 2011 A-3 e 230 MW médios vendidos no Mercado Livre 1. MPX Parnaíba é uma parceria de 70/30 entre MPX e Petra Energia S.A.. 2. 30 MW médios começam em 2013 e os 200 MW médios restantes, em 2014. 3. A Receita Fixa é corrigida anualmente pelo IPCA (valores apresentados na data base maio de 2011) Fornecimento de gás integrado = monetização da participação de 23% da MPX no negócio de E&P na Bacia do Parnaíba Capacidade (MW) Energia vendida (MW médio) Receita Fixa Anual 3 Start up MPX Parnaíba (Bertin) 1 676 450 R$ 392,9 milhões 2013 MPX Parnaíba (Mercado Livre) 1,2 338 230 R$ 285,0 milhões 2013 MPX Parnaíba (Leilão) 1 500 450 R$ 327,8 milhões 2014 Total 1.514 1.130 R$ 1,0 bilhão

8. A MPX contará ainda com fluxos de caixa adicionais advindos do negócio de E&P de gás integrado ao complexo de geração . Declaração de comercialidade de dois campos (Gavião Real & Gavião Azul) já submetida à ANP Produção inicial esperada para 2S12 Baixos custos operacionais e de capital Capex total de US$ 450 M para a produção de 5,7 M m³ por dia em 2013 Baixo custo operacional de menos de US$0,30/1.000pés cúbicos, em média, para a vida do campo 7 poços perfurados até o momento com 100% de sucesso Segunda equipe sísmica contratada Aprovada a contratação de duas novas sondas terrestres Complexo do Paranaíba Projeto 1 1 o gás: 2S12 23 poços de produção Gavião Real Gavião Azul

9. Na Colômbia, a MPX também desenvolve um ativo de carvão de classe mundial (CCX) Geologia única e privilegiada: Formações carboníferas contínuas e espessas Potencial de toneladas mineráveis para suportar produção de 35 Mtpa Logística integrada com custos mais competitivos: . Ferrovia de 150km: rota plana e paralela a rodovias já existentes Porto dedicado: calado de 20m a 3km da costa PROJECT SITE PORT SITE PROPOSED 150KM RAIL

10. Com extenso programa de perfuração em curso para avaliar recursos subterrâneos potenciais Página . 2KM 47m 40m 45m 15m 13m 0m shallow hole (341) 30m 78m 0(gas) 993m drilled 13m 11m 0m shallow hole (681) 4m shallow hole (573m ) MPX Canaverales Nature Reserve 45m 50m 12m+ ongoing 5m Canaverales Mine 7m shallow hole (620m ) 21m shallow hole (467m ) 5 sondas de perfuração na região 12.000m perfurados Atualmente, identificadas 13 camadas de carvão com espessura ≥ 1,5m para mineração subterrânea longwall . 2011 POSITIVO 2009 POSITIVO 2009 NEGATIVO 2011 PLANEJADO SÍSMICA 2D (2009) Setembro Outubro Novembro Dezembro

11. E um amplo programa de sísmicas 3D de alta resolução conduzido em paralelo Amplo programa sísmico, utilizando tecnologia estado-da-arte para otimizar a perfuração 1.200km de linhas sísmicas cobrindo uma área de 10 x 10km Dados adquiridos em 47% da área –interpretação em processo Indicações iniciais confirmam estrutura plana do depósito . Seismic Registry completed Registry underway Zipper 1 Zipper 2+3 Cañaverales mine

12. Um programa de sísmicas 2D em áreas adicionais está sendo planejado no intuito de guiar planos de expansão . SÍSMICAS 2D Total: 390,78 Km

13. Além de suprir suas próprias usinas no Brasil e Chile, a MPX será um importante player no crescente mercado transoceânico . Mais de 5,8 MMtpa de carvão Mais de 6,5 MMtpa de carvão Energia Pecém: 1,3 Mmtpa Itaqui: 0,7 MMtpa Pecém II: 0,7 MMtpa Açu: 3,8 MMtpa Assumido uma taxa de despacho média de 65% para Energia Pecém, Pecém II e Itaqui; 70% para a planta de Açu e 100% for a planta de Castilla.

14. A MPX Castilla é a maior usina greenfield licenciada do Chile Empreendimento Integrado: Usina + Porto de Águas Profundas + Planta de Dessalinização SIC: Sistema Interconectado Central (90% do PIB & 92% da população) Concessão marítima e licença do porto emitidas Capacidade de geração: 6 x 350 MW = 2.100 MW Capacidade da planta de dessalinização: 740 l/s Sinergias com a CCX: Confiabilidade no fornecimento de carvão MPX Castilla: licença para 2.100 MW .

15. Estrategicamente localizada em uma região com grande demanda por energia e água . Demanda potencial de mineradoras supera 1.500 MW Projeto de mineração MW Região Início Minério Explorador Casale 266 Atacama 2015 Au - Relincho 230 Atacama 2017 Cu - Xstrata el Morro 170 Atacama 2015 Cu - Caserones 150 Atacama 2013 Cu Endesa Pascua Lama 115 Atacama 2013 Au Guacolda MMX 100 Atacama 2014 H - Marte Lobo 82 Atacama 2015 Cu - Enami Delta Pan de Azucar 7 Coquimbo 2012 Cu - Codelco Ventanas 70 Valparaiso 2014 Cu Gener Expansión Andina 20 Valparaiso 2014 Cu Colbun Tres Valle 14 Valparaiso 2012 Cu Pacific Hydro Expansión El Soldado 11 Valparaiso 2012 Cu Colbun Los Bronces 95 Metropolitana 2012 Cu Colbun Codelco Teniente (Nuevo Nivel) 200 O´Higgiins 2015 Cu Colbun

16. A MPX Açu é o maior complexo de geração greenfield licenciado no Sudeste do Brasil, com 5,4 GW Capacidade total de 5.400 MW Carvão Importado: 2.100 MW Gás Natural: 3.300 MW Próximo a acumulações de gás natural descobertas na Bacia de Campos As indústrias localizadas no Superporto vão se beneficiar da auto produção compartilhada, que nos preços atuais representam uma redução do custo de energia de aproximadamente 30% Localizada em um dos mais importantes complexos portuários da América Latina .

17. Próxima a acumulações de gás natural descobertas na Bacia de Campos Companhias de Petróleo: Bacia de Campos 85% da Produção Petrolífera Brasileira .

18. No Sul do Brasil, MPX Sul e MPX Seival somam 1,3 GW Mina Seival Parceria 70/30: MPX / Copelmi Licença de Operação emitida 152 MM toneladas de reservas provadas 459 MM toneladas de recursos MPX Sul e MPX Seival Capacidade: 727 MW + 600 MW Consumo de carvão: 1 ton/ MWh Projetos já licenciados Sinergia entre os dois projetos . Localizadas em uma região de potencial hídrico limitado

19. www.mpx.com.br www.ebx.com.br www.descubraebx.com.br www.youtube/grupoebx www.eikebatista.com.br www.flickr.com/photos/grupoebx