4. Junho 2019 Lojas Renner S.A.
VISÃO GERAL
4
R$ 11,4 bilhões de Receita Bruta Total em 2018
570 lojas em operação (357 Renner, 03 Ashua, 113 Camicado e 97 Youcom)
4 centros de distribuição (SC e RJ automatizados)
21,4 mil colaboradores em 2018
31,5 MM de cartões emitidos
20 marcas próprias
+ 600 mil clientes visitam nossas lojas diariamente
+ 210 MM de usuários visitaram nosso e-commerce em 2018
+5.000% de valorização das ações desde 2005
Valor de mercado de R$ 37,4 bilhões
Data base mar/19
QUEMSOMOS
5. Junho 2019 Lojas Renner S.A. 5
Capital aberto desde
1967
Maior varejista de
moda no Brasil
Público-alvo: 18 a 39
anos, classes sociais A-,
B e C+
357 lojas *
E-commerce
Adquirida em 2011
Líder em casa e
decoração
Público-alvo: 18 a 39
anos, classes sociais A-,
B e C+
113 lojas*
E-commerce + Market
Place
Lançada em 2013
Especializada em
moda jovem
Público-alvo: 18 a 28
anos, classes sociais A-
, B e C+
97 lojas*
E-commerce
*dados até jun/19
RENNER YOUCOMCAMICADO
QUEMSOMOS
NOSSOS NEGÓCIOS
ASHUA
Lançada em 2016
Formato curve &
plus size
3 lojas*
E-commerce
Cartão Renner
desde 1973
31,5 MM de
cartões
(Cartão Renner +
Meu Cartão)
Cerca de 50% das
vendas
REALIZE CFI
6. Junho 2019 Lojas Renner S.A.
DISTRIBUIÇÃO GEOGRÁFICA
6
30 de junho de 2019
357
113
97
03
CD Renner
CD Camicado
CD Youcom
QUEMSOMOS
Crescimento da área de vendas
CAGR (2014 – 2018) = 9,3%
103
7
38
18
19 36
9
26
10
9
4
5
1
6
1
2 1
9
5
1
4
12
10 3
3
9
4
2
7
34
8
5
6 12
3
8
4
3
1
2
1
2 2
2
2
4
2 2
2
4
2
2
44
13
12
6
10
5
2
1
1
1
2
1
75
19
31
1
Uruguai
Sul
174
57
54
2Sudeste
Nordeste
28
9
9
Centro-Oeste
22
6
2
Norte
URU
MT
MS
DF
RS
SC
PR
SP
RJ
ES
MG
PE
CE
BA
SE
RN
PB
PI
TO
MA
PA
APRR
AM
AC AL
GO
51
22
1
RO
1
1
8. Junho 2019 Lojas Renner S.A.
Listada desde 1967
100% das Ações em Circulação
Listada no Novo Mercado da B3
100% Ações Ordinárias
100% de Tag Along
Maioria de membros Independentes no CA (88%)
Comitês apoiam o CA
Diferentes Executivos na Presidência do CA e da Diretoria
Conselho Fiscal Permanente
Regimentos Internos Próprios (CA, CF e Comitês)
Portal do CA
Secretários para o Conselho e para os Comitês
Avaliação Formal do CA e da Diretoria
Interesses da Administração alinhados aos dos acionistas através
de Stock Option Plan
Secretaria de Governança Corporativa
8
Conselho de Administração (CA)
Presidência
Conselho Fiscal (CF)
Auditoria Externa
Auditoria Interna
Compliance
.
Assembleia de
Acionistas
Vice Presid.
Osvaldo
Schirmer
Presidente
José Galló
Membro
Fabio
Pinheiro
Membro
Juliana
Rozenbaum
Membro
Thomas
Herrmann
Comitê de
Pessoas
Comitê de
Sustentabilidade
Comitê Estratégico Comitê de Auditoria e
Gestão de Riscos
CEO
Fabio
Faccio
CFO e DRI
Laurence
Gomes
RH Clarice
Costa
Diretoria
TI e Gestão
Fabio
Faccio*
Produto
Henry Costa
Grupo de Executivos
Prevenção
de Perdas
GOVERNANÇA CORPORATIVA
QUEMSOMOS
Membro
Alexandre
Vartuli Gouvea
Operações
Fabiana
Taccola
Membro
Carlos Souto
*Interino
Membro
Christiane
Edington
9. Junho 2019 Lojas Renner S.A.
LREN3
+5.140%
IBOV
+299%
9
LREN3 negociada na B3, capital aberto desde maio de 1967
Listada no Novo Mercado desde julho de 2005
Programa de ADR Nível 1, desde fevereiro de 2017, sob o símbolo LRENY (OTC)1
Market Cap2 = R$ 37,4 bilhões
Participação nos índices da B3: IBOVESPA, IBRX100, IBRX50, IBRA, ICO2, ICON, IGC, IGCT,
IGNM, ISE, ITAG, IVBX e MLCX
1 - Mais informações sobre o Programa de ADRs da Companhia no site de Relações com Investidores.
2 – Base 28 de junho de 2019
RETORNO TOTAL AO ACIONISTA
QUEMSOMOS
Jun-19
10. Junho 2019 Lojas Renner S.A. 10
O QUE NOS TROUXE ATÉ AQUI
• Cultura Corporativa
• Posicionamento Consistente
• Diferenciais Competitivos
• Modelo de Negócio
• Atualização das Operações
11. Junho 2019 Lojas Renner S.A. 11
ENCANTAR …exceder a expectativa dos clientes.
NOSSO JEITO …fazer coisas de forma simples e ágil, com muita energia e paixão.
GENTE … contratar, desenvolver e manter as melhores pessoas.
DONOS DO NEGÓCIO … pensar e agir como donos de nossa unidade de negócio
OBSTINAÇÃO POR RESULTADOS … buscar resultados e não apenas boas ideias.
QUALIDADE … nossos produtos e serviços têm o mais alto nível de qualidade.
SUSTENTABILIDADE … negócios e atitudes pautados pelos princípios da sustentabilidade.
CULTURA CORPORATIVA FORTE E ENRAIZADA
Valores Corporativos
OQUENOSTROUXEATÉAQUI
12. Junho 2019 Lojas Renner S.A. 12
Fonte: WTW
FALAM + PERMANECEM + EMPENHAM-SE
Desde 2011, em zona de alta performance
CULTURA CORPORATIVA FORTE E ENRAIZADA
Pessoas Engajadas
OQUENOSTROUXEATÉAQUI
WTW Benchmark in 2018 for Global Retail Sector
13. Junho 2019 Lojas Renner S.A. 13
Despesas Operacionais sobre a Receita Líquida
CULTURA CORPORATIVA FORTE E ENRAIZADA
Com atitudes austeras
OQUENOSTROUXEATÉAQUI
37,6%
40,5%
37,2%
40,6%
39,4%
41,6%
49,1% 48,7%
52,1%
36,3%
38,8% 38,7%
39,5%
42,1%
43,3%
46,6%
43,5%
42,8%
37,7%
39,0% 38,8%
39,0% 39,0% 39,0%
39,3%
39,9%
41,0%
35,9%
36,5% 36,5%
35,7% 34,7%
35,0%
37,1% 37,3% 37,1%
35,6% 35,7% 35,2%
35,9% 35,7% 35,4% 35,2% 35,5% 35,8%
2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018
Pla yer
Nacional 1
Pla yer
Nacional 2
Benchmark
Glob al 2
LojasRenner
Benchmark
Glob al 1
14. Junho 2019 Lojas Renner S.A.
COLOQUE EM PRÁTICA AS LEIS DA SIMPLICIDADE
1. Confie mais,
controle menos.
2. Antes de fazer,
pergunte: para quê?
3. Simplifique
brutal com foco
no negócio e no
cliente
4. Elimine os
melindres, inimigos
da simplicidade.
5. Remova
sempre tudo o
que o cliente não
quer pagar.
14
“Ser simples é
mais difícil que
ser complexo”
CULTURA CORPORATIVA FORTE E ENRAIZADA
E simplicidade
OQUENOSTROUXEATÉAQUI
15. Junho 2019 Lojas Renner S.A.
“Foco não
é o que
você tem que fazer, é
o que você tem que
deixar de fazer.”
15
CULTURA CORPORATIVA FORTE E ENRAIZADA
Mantendo sempre o foco
OQUENOSTROUXEATÉAQUI
16. Junho 2019 Lojas Renner S.A.
Dá para fazer!
Adoramos desafios: não
sabendo que é impossível,
nós vamos lá e fazemos!
16
CULTURA CORPORATIVA FORTE E ENRAIZADA
E o inconformismo
OQUENOSTROUXEATÉAQUI
17. Junho 2019 Lojas Renner S.A.
“Ser a marca cúmplice
da mulher moderna,
com moda em diversos
estilos, com qualidade,
a preços competitivos,
em ambientes práticos e agradáveis,
encantando
e inovando de forma sustentável.”
17
POSICIONAMENTO DE MERCADO CONSISTENTE
Proposta de Valor Clara
OQUENOSTROUXEATÉAQUI
18. Junho 2019 Lojas Renner S.A.
45%
90’s 2010’s
60%
Evolução da presença das mulheres no
mercado de trabalho
• Compram para toda a família
• Representam 80% dos clientes da Renner
• São responsáveis por 83% das decisões de
compras de vestuário
• Obtiveram um crescimento de 82% no seu
poder aquisitivo na última década
22%
80’s
18
Fonte: Jornal Valor Econômico 2014
No Brasil, as mulheres...
POSICIONAMENTO DE MERCADO CONSISTENTE
Com Foco na Mulher
OQUENOSTROUXEATÉAQUI
19. Junho 2019 Lojas Renner S.A.
A
B
C
+
-
+
-
Renner
ClassesSociais
+
-
19
Fonte: Ibope Inteligência 2015 e Revista IstoÉ Dinheiro - Pesquisa de Orçamento Familiar (POF) – IBGE
R$ 20.273,00
R$ 1.910,00
R$ 5.351,00
Renda Familiar
Mensal Média
POSICIONAMENTO DE MERCADO CONSISTENTE
Por Classe Social
24% dos domicílios
47% da massa salarial
38% do consumo
3% dos domicílios
24% da massa salarial
16% do consumo
52% dos domicílios
27% da massa salarial
39% do consumo
OQUENOSTROUXEATÉAQUI
20. Junho 2019 Lojas Renner S.A.
Fashion
Preço
0% 20% 40% 60% 80% 100%
0%
10%
20%
30%
40%
50%
60%
70%
80%
90%
100%
Supermercados
RENNER
CAMICADO
YOUCOM
20
POSICIONAMENTO DE MERCADO CONSISTENTE
Por Apelo de Moda
OQUENOSTROUXEATÉAQUI
21. Junho 2019 Lojas Renner S.A. 21
Gente
engajada
encanta clientes
Clientes
encantados são
clientes
fiéis
Clientes
fiéis geram
resultados
consistentes e
sustentáveis
Ciclo do Encantamento
Encantamento – Exceder as Expectativas dos Clientes
Assista ao vídeo de Cultura e
Encantamento da Lojas
Renner
24 MM de opiniões
coletadas em 2018
95,0%
Muito satisfeitos ou
satisfeitos
Histórias reais, nas quais
os clientes são
surpreendidos por
iniciativas diferenciadas
tomadas pelos
colaboradores
OQUENOSTROUXEATÉAQUI
DIFERENCIAIS COMPETITIVOS
22. Junho 2019 Lojas Renner S.A. 22
DIFERENCIAIS COMPETITIVOS
Lifestyle: Você tem seu estilo, a Renner tem todos.
Cada marca representa o estilo de vida de um grupo de clientes baseado em suas atitudes, interesses pessoais, valores e
personalidades.
OQUENOSTROUXEATÉAQUI
23. Junho 2019 Lojas Renner S.A. 23
DIFERENCIAIS COMPETITIVOS
Melhor aproveitamento do tempo de compra
One-stop-shop para toda a família
Menor necessidade de markdown
Aumenta as oportunidade de vendas cruzadas
OQUENOSTROUXEATÉAQUI
Lifestyle: Você tem seu estilo, a Renner tem todos.
24. Junho 2019 Lojas Renner S.A. 24
Fonte: Deloitte – Global Powers of Retailing 2007 e 2017
1. Federated Dpt Stores U$ 22,4
2. JC Penney U$ 18,8
3. TJX U$ 16,1
4. Gap U$ 16,0
5. KarstadtQuelle U$ 14,3
6. Khol’s U$ 13,4
7. Otto Group U$ 11,5
8. Limited Brands U$ 9,7
9. Millenium Retailing U$ 8,6
10. H&M U$ 8,4
1. TJX U$ 30,9
2. Macy’s U$ 27,1
3. Sears U$ 25,1
4. Inditex U$ 23,1
5. H&M U$ 21,7
6. Gap U$ 15,8
7. Fast Retailing U$ 14,2
8. Nordstrom U$ 14,1
9. El Corte Ingles U$ 13,1
10. JC Penney U$ 12,6
2005 2015
Maiores varejistas do mercado mundial
(Receita Líquida em bilhões)
MODELO DE NEGÓCIO CONDIZENTE COM AS REFERÊNCIAS GLOBAIS
OQUENOSTROUXEATÉAQUI
25. Junho 2019 Lojas Renner S.A. 25
6,3%
VAREJO TRADICIONAL FASHION RETAILERS
253,8%
210,9%
136,6%
107,5%
Fonte: Relatórios Anuais das Companhias
11,6%
-33,6%
12,4%
Crescimento % da Receita Líquida de 2009 a 2018
OQUENOSTROUXEATÉAQUI
MODELO DE NEGÓCIO CONDIZENTE COM AS REFERÊNCIAS GLOBAIS
26. Junho 2019 Lojas Renner S.A.
12.7% 14.0% 13.9%
21.3%
8.0% 7.0%
4.7%
26.7%
-4.5% -4.9%
-27.5%
-13.7%
15.7% 14.9%
13.4% 14.2%
12.5%
9.4%
-1.4%
-7.6%
RECEITA LÍQUIDA LUCRO BRUTO EBITDA TOTAL LUCRO LÍQUIDO
Lojas Renner Player Nacional 1 Player Nacional 2 Benchmark Global 1 Benchmark Global 2
26
Fonte: Relatórios de Resultados das Companhias
CAGR 2014 - 2018
OQUENOSTROUXEATÉAQUI
MODELO DE NEGÓCIO CONDIZENTE COM AS REFERÊNCIAS GLOBAIS
27. Junho 2019 Lojas Renner S.A. 27
Operação focada em marcas próprias
Lançamentos frequentes de coleções
Elevado apelo de moda
Preços competitivos
Produtos organizados por estilos de vida
Operações focadas em vestuário e acessórios
One-stop-shop para toda a família
Modelo multicanal
Base de fornecimento próxima para atender ao time to
market
OQUENOSTROUXEATÉAQUI
MODELO DE NEGÓCIO CONDIZENTE COM AS REFERÊNCIAS GLOBAIS
28. Junho 2019 Lojas Renner S.A. 28
LOJA
Loja no centro de tudo
Nova logística de
abastecimento
SIMPLICIDADE
Revisão de Processos
CSC liberando tempo para
o gerente da loja
MODA
Captura de tendências
Especialização dos
negócios
Comunicação entre
lojas e compras
Fortalecimento da
cadeia
Qualidade
REATIVIDADE
Evolução do nosso modelo de negócio
2012
2013
2015
2018
OQUENOSTROUXEATÉAQUI
MODELO DE NEGÓCIO CONDIZENTE COM AS REFERÊNCIAS GLOBAIS
Visão única do cliente
Uso de dados para
produtos
Transformação Omni
DIGITAL
A partir de 2019
29. Junho 2019 Lojas Renner S.A.
PARA ONDE VAMOS
• Consolidação do Mercado
• Expansão de Lojas
• Outros Conceitos
• Operação no Exterior
• Ciclo Digital
29
30. Junho 2019 Lojas Renner S.A.
TOP 5 RANKING
Outras
Varejistas
1° Renner
2° C&A
3° Riachuelo
4° Pernambucanas
5° Marisa
16%
Concentração de
Mercado de Outros
Setores no Brasil
30
Outras
Varejistas
+
Informalidade
12%
Mercado de vestuário fragmentado com oportunidade de consolidação
Fonte: Jornal DCI, IBOPE, Euromonitor, IBGE, Bank of America Merril Lynch e estimativas Lojas Renner.
Nota: Informações de C&A e Pernambucanas são estimativas.
20% das lojas
existentes fecharam
de 2014 a 2017
Eletroeletrônicos
top 5 = 50%
Supermercados top
5 = 50%
Farmácias top
3 = 24%
PARAONDEVAMOS
CONSOLIDAÇÃO DO MERCADO
31. Junho 2019 Lojas Renner S.A. 31
5
8
6
8
12
Idade média das
lojas por região
(em anos)
GANHO DE MARKET SHARE
PARAONDEVAMOS
Potenciais ganhos de mercado em áreas de lojas existentes
26%
18% 17%
14%
11%
9%
6% 5% 6% 4%
Sul Sudeste Centro-Oeste Nordeste Norte
Share Cartão Share Venda
10MM 11MM39MM 6MM 5MM
População Target
Share Cartão: percentual de clientes com Cartão Renner (target A, B, C+) no total do público-alvo da Região
Share Venda: percentual da venda total Renner (R$) em relação à Demanda Qualificada da Região (R$)
Fonte: Base IBOPE 2017 e base de dados Renner
32. Junho 2019 Lojas Renner S.A. 32
GANHO DE MARKET SHARE
PARAONDEVAMOS
Janeiro de 2013 a Junho de 2019
33. Junho 2019 Lojas Renner S.A. 33
Target de 450 lojas Renner em 2021
EXPANSÃO DE LOJAS
PARQUE ATUAL DE 351 LOJAS
91% shoppings / 9% rua
39% em maturação
Presença em +/- 50% dos shoppings do Brasil
Shoppings Existentes
Shoppings Novos
Lojas de Rua
Cidades com
lojas Renner
Cidades sem
lojas Renner
Grandes Centros
Cidades Menores
Microrregiões
PRODUTIVIDADE DO PARQUE EXISTENTE
Redimensionamentos de metragem em lojas
Otimização de áreas de venda por absorção
Atualizações do layout das lojas
Adequações de visual merchandising
Reformas de lojas
Melhor experiência de compra
PARAONDEVAMOS
34. Lojas Renner S.A.Março 2019 34
Abrangência nacional
Consolidação da marca
Potencial para 300 lojas
Melhorias operacionais
Omni e marketplace
Target 125 lojas até 2021
Distribuição da Receita Líquida 2018
Oportunidade de Crescimento
Lançada em 2013
Adquirida em 2011
91%
7%
2%
PARAONDEVAMOS
OUTROS CONCEITOS
E-commerce + 3 lojas piloto
Previsão de 5 aberturas em 2019
35. Lojas Renner S.A.Março 2019 35
Início da internacionalização com entrada no Uruguai em 2017
7 lojas em operação no Uruguai
Abertura de até três lojas na Argentina em 2019
Estudos do mercado latino-americano
Modelo de negócios replicável para outros países
Mesmo posicionamento do Brasil
OPERAÇÃO NO EXTERIOR
PARAONDEVAMOS
36. Junho 2019 Lojas Renner S.A. 36
Comportamento do Consumidor
PARAONDEVAMOS
CICLO DIGITAL
41% 38% 37%
44% 48%
22%
22% 22%
19% 17%
13% 14% 15%
13% 12%
24% 26% 27% 23% 23%
18-21 22-30 31-38 39-53 54+
Compra na loja Pesquisa online e compra na loja Pesquisa na loja e compra online Compra online
Processo de Compra por Geração (EUA)
Fonte: Merrill Lynch – Gen Z is changing the landscape again (16/04/2018)
Amostra de 39.554 respondentes
37. Junho 2019 Lojas Renner S.A. 37
TECNOLOGIA
PRODUTOS,
SERVIÇOS E
PROCESSOS
ENCANTA
-MENTO
PESSOAS
“ENCANTAR É
A NOSSA REALIZAÇÃO”
Ser digital é muito mais sobre
pessoas do que sobre tecnologia
É absorver tecnologia para
cumprir e reforçar nossa
Proposta de Valor
Usar a tecnologia como habilitador para
transformar a experiência do cliente, os
processos operacionais e o modelo de
negócio, trazendo mais receitas e
eficiência operacional
O que é ser digital para a Renner
PARAONDEVAMOS
CICLO DIGITAL
38. Junho 2019 Lojas Renner S.A. 38
Projetos Estruturantes
Visão Única do Cliente
Data Driven Decision para o Ciclo
de Vida do Produto
Transformação Omni
• Big data
• Identificação de não clientes
• Comunicação personalizada
• Experiência de compra personalizada
• Inteligência artificial
• Algoritmos
• Predição
• Assertividade
• Agilidade nas decisões
• Estoques menores
• Estoques orquestrados
• Equalização dos canais de vendas
• Conveniência, mobilidade e
flexibilidade
• Experiência fluida e encantadora
PARAONDEVAMOS
CICLO DIGITAL
CLIENTE
Transformar dados em
ações
PRODUTO
Aplicar tecnologia nas
coleções
INTEGRAÇÃO DE CANAIS
Criar uma experiência de
compra única
39. Junho 2019 Lojas Renner S.A.
ANEXOS
• Influências Macroeconômicas
• Grandes Números
39
40. Junho 2019 Lojas Renner S.A. 40
12,7%
Fonte: IDV, Ministério da Fazenda, IBGE/PME , Banco Central do Brasil (nova metodologia a partir de março/11).
Índice de Confiança do Consumidor
Índice de Confiança do Comércio
– Varejo Restrito
Taxa de Desemprego (% da População Economicamente Ativa)
89
Taxa de Desemprego Índice de Confiança do Consumidor x Índice de Confiança do Comércio
93
Poupança Total (Saldos)
Endiv. Famílias / Renda Acum. (12 meses)
Endiv. Famílias (Ex. habitação) / Renda Acum. (12 meses)
Comprometimento da Renda com o Serviço da Dívida (Amort. +Juros)
Tendência
Taxa de Inadimplência Pessoa Física (Média de cada período)
Crédito Pessoa Física / PIB (Final de cada período)
Evolução do Crédito para a Pessoa FísicaNível de Endividamento
R$ 792,8 bi
25,0%
19,9%
43,6%
INFLUÊNCIAS MACROECONÔMICAS – CONSUMO E CRÉDITO
ANEXOS
14,9% 15,2% 15,5% 15,6% 15,2%
13,4% 12,9%
13,0%
13,8%
6,5% 5,8%
8,1% 7,2% 6,6%
8,1% 7,7% 7,2%
6,0%
2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018