Capital de risco - Do Investimento à SaídaPedro Pinheiro
Esta apresentação foca-se na explicação dos temas relacionados com o Investimento de Capital de Risco, após a concretização da operação, até à saída (venda).
Anotações do curso: "Empreendedorismo: da ideia ao lançamento"André Winter
Class notes in portuguese on the online course "Entrepreneurship from idea to launch" from Dr. Jeff Cornwall avaliable at: https://www.udemy.com/entrepreneurship-from-idea-to-launch/
Anotações feitas no curso "Empreendedorismo da ideia ao lançamento" do Dr. Jeff Cornwall disponível gratuitamente: https://www.udemy.com/entrepreneurship-from-idea-to-launch/
Capital de risco - Do Investimento à SaídaPedro Pinheiro
Esta apresentação foca-se na explicação dos temas relacionados com o Investimento de Capital de Risco, após a concretização da operação, até à saída (venda).
Anotações do curso: "Empreendedorismo: da ideia ao lançamento"André Winter
Class notes in portuguese on the online course "Entrepreneurship from idea to launch" from Dr. Jeff Cornwall avaliable at: https://www.udemy.com/entrepreneurship-from-idea-to-launch/
Anotações feitas no curso "Empreendedorismo da ideia ao lançamento" do Dr. Jeff Cornwall disponível gratuitamente: https://www.udemy.com/entrepreneurship-from-idea-to-launch/
Financiamento de Longo Prazo(IPO e SEO - Parte I)Felipe Pontes
Disciplina: Finanças Aplicadas III
Objetivo da aula: apresentar o processo para emissão de ações, bem como as vantagens e desvantagens
Conteúdo:
Fontes de financiamento com capital próprio;
IPO; e
SEO
Apresentação do workshop Notícias do Front: O que há de novo no mundo da inov...globantbr
Nossa consultora Suzana Monteiro Leonardi esteve no Front End of Innovation (FEI-2013), em Boston, e compartilhou com gurus, consultores e representantes de grandes empresas os desafios e oportunidades na área.
A Copa do Mundo é um evento que
mobiliza todo o mercado, pois tratase
de um megaevento que gera
muitas oportunidades e demandas de
investimento, seja no setor público, seja
no setor privado.
http://migre.me/eogDO
https://www.buzzero.com/cursos-online-de-administracao-e-negocios/cursos-de-marketing-e-publicidade/curso-online-marketing-esportivo---introducao-e-nocoes-basicas_10519#.UYRCyOqcXts.email
Nesta apresentação, mostramos como criar uma cultura Lean e data-driven, e como implementar inovação em tecnologia usando as melhores práticas de gestão ágil – com base na nossa experiência no Hotel Urbano e em outras grandes empresas nacionais.
Curso de avaliação pelo fluxo de caixa descontado (Valuation)Felipe Pontes
Valuation - Fluxo de Caixa Descontado
Luiz Felipe de Araújo Pontes Girão
Conteúdo: introdução. Abordagens de valuation. Conhecendo a empresa. O que precisamos de matemática financeira. Fundamentos do modelo de fluxo de caixa descontado. Projeções. Modelo de avaliação. Cenários e sensibilidade do modelo. Trailing. Ações com direitos diferentes. O que deve ter no relatório de valuation.
Oficina Inbound Sales - Startup Day (Like a Boss - Teresina)José Bringel Filho
Oficina oferecida no evento Startup Day, organizada pelo SEBRAE de Teresina
Data: 20-05-2017
Desmistificando conceitos, estratégias e exemplos de inbound sales para startups!
Slides para a turma Gestão Estratégica, curso de Empreendedorismo ministrada em abril de 2011
Módulo 3 - Desing Thinking, Mind Map, Brainstorm, Business Model Design, Lean Start-up e Business Planning.
Financiamento de Longo Prazo(IPO e SEO - Parte I)Felipe Pontes
Disciplina: Finanças Aplicadas III
Objetivo da aula: apresentar o processo para emissão de ações, bem como as vantagens e desvantagens
Conteúdo:
Fontes de financiamento com capital próprio;
IPO; e
SEO
Apresentação do workshop Notícias do Front: O que há de novo no mundo da inov...globantbr
Nossa consultora Suzana Monteiro Leonardi esteve no Front End of Innovation (FEI-2013), em Boston, e compartilhou com gurus, consultores e representantes de grandes empresas os desafios e oportunidades na área.
A Copa do Mundo é um evento que
mobiliza todo o mercado, pois tratase
de um megaevento que gera
muitas oportunidades e demandas de
investimento, seja no setor público, seja
no setor privado.
http://migre.me/eogDO
https://www.buzzero.com/cursos-online-de-administracao-e-negocios/cursos-de-marketing-e-publicidade/curso-online-marketing-esportivo---introducao-e-nocoes-basicas_10519#.UYRCyOqcXts.email
Nesta apresentação, mostramos como criar uma cultura Lean e data-driven, e como implementar inovação em tecnologia usando as melhores práticas de gestão ágil – com base na nossa experiência no Hotel Urbano e em outras grandes empresas nacionais.
Curso de avaliação pelo fluxo de caixa descontado (Valuation)Felipe Pontes
Valuation - Fluxo de Caixa Descontado
Luiz Felipe de Araújo Pontes Girão
Conteúdo: introdução. Abordagens de valuation. Conhecendo a empresa. O que precisamos de matemática financeira. Fundamentos do modelo de fluxo de caixa descontado. Projeções. Modelo de avaliação. Cenários e sensibilidade do modelo. Trailing. Ações com direitos diferentes. O que deve ter no relatório de valuation.
Oficina Inbound Sales - Startup Day (Like a Boss - Teresina)José Bringel Filho
Oficina oferecida no evento Startup Day, organizada pelo SEBRAE de Teresina
Data: 20-05-2017
Desmistificando conceitos, estratégias e exemplos de inbound sales para startups!
Slides para a turma Gestão Estratégica, curso de Empreendedorismo ministrada em abril de 2011
Módulo 3 - Desing Thinking, Mind Map, Brainstorm, Business Model Design, Lean Start-up e Business Planning.
2. 2
Temáticas sobre Capital Risco
Identificação de Candidatos
Plano de Negócios
Estratégias de SaídaAcordo Parassocial
Análise de Candidatos
Selecção de Investimentos
Avaliação
Negociação
Due Diligence
Estruturação das Operações
Modelos de Governação
3. 3
O que move os Empreendedores?
Estilo de Vida
Fazer Dinheiro
Mudar o Mundo
Valor
4. 4
Que Capitais Risco?
Características
• Track Record
• Fundos disponíveis
• Tipo de Operações
• Portfolio Relevante
• Referências
• Empatia
Photo: forbes.com
12. 12
FASE QUEM? O QUÊ?
Seed Capital
Founders
Family, Friends & Fools
Business Angels
Investigação aplicada
Desenvolvimento ideia/conceito
Obtenção de patentes
Start-up
4 Fs
Business Angels
Venture Capital
Arranque da fabricação
Arranque da comercialização
Prova do conceito
Development
Venture Capital
Private Equity
Expansão rápida
Diversificação mercado/produto
Aumentar rentabilidade
Later Stage Private Equity
Buy-out ou Buy-in
Turnaround
Fases de Investimento
14. 14
O Funil do Processo!
Por cada…
• …100 projectos que entram…
• …50 passam a 1ª Selecção…
• …10 recebem uma proposta…
• … 2/3 concretizam
• Processo longo e penoso
Photo: gartic.uol.com.br
17. 17
Método Mecanismo Indicadores
Venture Capital Múltiplos
Vendas e %Lucro
PER
ROI exigido
Investimento
First Chicago
Cenários
Múltiplos
DCF
Cash-Flow
Múltiplo Saída
ROI exigido
Investimento
Tradicional
DCF
Múltiplos
Cash-Flow
Wacc
Investimento
PMP Cash
Cash Fundador
Cash CR
$$$$$$$$$
Avaliação
19. 19
1.CR é a 1ª Fonte Financiamento
2.CR tomam muito risco
3.Dão ajuda e bons conselhos
4.Geram retorno espectacular
5.Quanto maior melhor
6.Focam-se no corte custos
Mitos
Photo: saude.sapo.pt
20. 20
1.Inv. €330Bi na Europa (2007-12)
2.Inv. 5.000 Emp/ano – 85% PME
3.Estimula Inovação (patentes)
4.Estimula crescimento
5.Empresas +produtivas
6.+Investimento e +segurança
Dados Concretos
Photo: shimshonit.worldpress.com
21. 21
E fazer sem dinheiro?
Matchmaker
Model
Pay-in-
advance
Model
Subscription
Model
Scarcity-
based Model
Service-to-
product Model
Fonte: John Mullins, LBS
22. 22
Como contactar
Sempre disponível para responder a
questões e… receber projectos…
@PedroMTPinheiro
Obrigado
pedro.montes.pinheiro@gmail.com
Pt.linkedin.com/in/pedromontespinheiro