A história conta a jornada da Cigarra Cigana, que é expulsa de sua casa pela Formiga no outono e fica triste. Sua madrinha, a Fada Azul, a leva para a Ilha das Fadas, onde encontra amigos como o Gnomo Ghoob e a Rainha Fada Sol. Após muitas aventuras, como enfrentar o Dragão Babão, a Cigarra se recupera e volta a cantar, tendo agora um novo lar na ilha.