2. DESTAQUES 4T13
O Volume de Vendas somou 29,9 mil toneladas, um crescimento de 20,2% em relação
mesmo período do ano anterior devido às vendas da 13ª linha de produção da Companhia,
que entrou em operação no 1T13. Comparativamente ao 3T13 houve uma pequena redução
de 4,5%. porém analisamos somente o volume de nãotecidos, observamos ligeiro aumento
de 1,3% em relação ao 3T13;
A Receita líquida atingiu R$ 217,2 milhões, 42,2% maior que o 4T12, basicamente em função
do aumento no volume de vendas;
O EBITDA Ajustado alcançou R$ 34,7 milhões, 2,5% superior ao 4T12;
A Dívida Líquida apresentou acréscimo de R$ 50,4 milhões, ou 11,2%, em relação ao 4T12,
sendo o principal fator a variação cambial sobre os financiamentos em dólar;
Foram antecipados dividendos intermediários no montante de R$ 17,9 milhões, totalizando
100% da base de cálculo dos dividendos ajustada no primeiro semestre de 2013.
3. VOLUME DE VENDAS
(em milhares de toneladas)
As vendas de nãotecidos cresceram 29,5% em relação ao registrado no 4T12, tendo
atingido 29,6 mil toneladas no 4T13. A variação ocorreu devido à plena capacidade de
produção da 2ª linha nos Estados Unidos, que entrou em operação em 2013.
4. RECEITA LÍQUIDA
(em milhões de Reais)
A Receita Líquida atingiu R$ 217,2 milhões no 4T13, alta de 42,2% em relação ao 4T12.
Comparando com o 3T13, observa-se um crescimento de 2,9%.
Este crescimento ocorreu, principalmente, devido ao aumento do volume de vendas.
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5. CPV (Custos dos Produtos Vendidos)
(em milhões de Reais)
Os custos dos produtos vendidos (CPV) totalizaram R$ 164,7 milhões no 4T13, um acréscimo
de 56,3% se comparado aos R$ 105,4 milhões registrados no 4T12 e de 5,0% em relação aos
R$ 156,9 milhões no 3T13.
Este incremento está ligado, principalmente, ao maior volume de vendas e ao aumento do
custo da matéria-prima.
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6. EBITDA (em milhões de Reais)
e MARGEM EBITDA (%)
O EBITDA Ajustado no 4T13 atingiu R$ 34,7 milhões, um acréscimo de 2,5% quando
comparado com os R$ 33,8 milhões registrados no 4T12. A margem EBITDA Ajustada
corresponde a 16,0%, 3,0 p.p inferior se comparada ao 3T13.
7. LUCRO LÍQUIDO (em milhões de Reais)
e MARGEM LÍQUIDA (%)
O lucro líquido do trimestre totalizou R$ 3,7 milhões.
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8. DÍVIDA LÍQUIDA
(em milhões de Reais)
A Dívida líquida aumentou 11,2% em relação ao 4T12, em função da variação cambial que
levou ao aumento da Dívida bruta em R$ 55,2 milhões, bem como redução do Caixa e
instrumentos financeiros com liquidez (hedge) em R$ 4,8 milhões. Em relação ao 3T13 a Dívida
Líquida aumentou 1,6%;
A Dívida em moeda estrangeira foi tomada principalmente nos EUA, com hedge natural em
função da receita e ativos neste país.
9. ENDIVIDAMENTO/CAIXA
(em milhares de Reais)
Dívida Líquida Consolidada
4T13
3T13
4T12
Var. 4T13 /
4T12
Fi na nci amentos Curto Pra zo
83.694
51.436
112.361
-25,5%
Fi na nci amentos Longo Pra zo
507.236
523.609
423.346
19,8%
Total Dívida
590.930
575.045
535.707
10,3%
88.924
80.743
84.145
5,7%
(=) Dívida Líquida
502.006
494.302
451.562
11,2%
Pa tri moni o Líquido
665.550
662.099
689.977
-3,5%
3,98
3,86
3,58
11,2%
(-) Ca i xa e i ns trumentos fi na ncei ros com l i quidez
Dívi da l íquida s obre o EBITDA
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10. DIVIDENDOS
(em milhões de Reais)
Em novembro de 2013 foram pagos dividendos intermediários, no montante de R$ 17,9
milhões, totalizando 100% de sua base de cálculo ajustada do primeiro semestre de 2013.
A base de cálculo de R$ 17,9 milhões
corresponde a:
Lucro Líquido do 1º Sem de 2013
R$ 13.3 MM
(-) Reserva legal (5%)
R$ 0,7 MM
(+) Realização Custo Atribuído:
(+) Reversão plano de opção de compra de
ações
R$ 5.1 MM
Base de Cálculo dos Dividendos
R$ 0.2 MM
R$ 17.9 MM
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11. EVENTO SUBSEQUENTE – FATO RELEVANTE
Publicado em 27 de fevereiro de 2014;
O Bloco de Controle (“Acionistas Vendedores”) celebrou com PGI Polímeros do Brasil S.A. e Polymer
Group, Inc. Contrato de Compra e Venda de Ações da Companhia Providencia;
O preço de compra por ação que deve ser pago aos Acionistas Vendedores, sujeito a certos ajustes, é
R$ 9,75, e será pago da seguinte forma:
R$ 7,55 no fechamento da Operação;
R$ 0,32 depositado em escrow – depositado em uma conta de movimentação restrita no
Brasil no fechamento da Operação e será utilizado para garantir a implementação de
determinadas obrigações de indenizar assumidas pelos Acionistas Vendedores;
R$ 1,87 de valor retido, será pago aos Acionistas Vendedores em determinadas situações
definidas no Contrato.
O fechamento da Operação estará sujeito à verificação e ao cumprimento de determinadas
condições suspensivas usuais em operações similares, inclusive a aprovação prévia por parte
das autoridades de defesa da concorrência
PGI Brasil assumiu no Contrato de Compra e Venda a obrigação de, após o fechamento da
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Operação, realizar oferta pública de aquisição de ações por alienação de controle.
12. CEO/CFO: Hermínio V. S. de Freitas
RI
: Gabriela Las Casas
Danielle Cabrini
Tel: +55 (41) 3381-8673
Fax: +55 (41) 3381-7656
São José dos Pinhais – PR
www.providencia.com.br/ri
www.twitter.com/providencia_ri
As palavras “acredita”, “antecipa”, “espera”, “estima”, “irá”, “planeja”, “pode”, “poderá”, “pretende”, “prevê”, “projeta”, entre outras palavras com significado semelhante,
têm por objetivo identificar estimativas e projeções. Estimativas e projeções futuras envolvem incertezas, riscos e premissas, pois incluem informações relativas aos nossos
resultados operacionais futuros possíveis ou presumidos, estratégia de negócios, planos de financiamento, posição competitiva no mercado, ambiente setorial,
oportunidades de crescimento potenciais, efeitos de regulamentação futura e efeitos da competição. Devido aos riscos e incertezas descritos acima, os eventos estimados e
futuros discutidos nesta apresentação podem não ocorrer e não são garantia de acontecimento futuro. A Providência não se obriga a atualizar essa apresentação mediante
novas informações e/ou acontecimentos futuros.
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