Mapa Mental sobre la Norma de informacion financiera 9
Evaluacion Proyecto Oscar Infante
1. C A F É B AR F RI E N D S A N D BR OTH E R S Oscar Infante Universidad Minuto de Dios Diciembre de 2009
2. Idea general Se trata de retomar un Café -Bar que está a punto de cerrar por problemas personales entre los dueños actuales; es un café –Bar que tiene más de 6 años de funcionamiento en la localidad de Fontibón de la ciudad de Bogotá. Cuenta con una clientela y una acreditación del local comercial. CAFE BAR FRIENDS AND BROTHERS
5. PRINCIPALES PRODUCTOS Los productos de mayor representación para la venta serán: Cervezas nacionales y extranjeras. Licores nacionales y extranjeros. Bebidas de aperitivos con y sin alcohol Bebidas de café y greca. Refrescos y gaseosas. CAFE BAR FRIENDS AND BROTHERS
6. FICHA TECNICA CAFE BAR FRIENDS AND BROTHERS FICHA TECNICA INSTALACIONES TAMAÑO 63 METROS CUADRADOS ESPACIO DOS SALAS NUMERO DE ENTRADAS DOS CAPACIDAD 65 PERSONAS ASEO 1 LAVAPLATOS BAÑOS DOS BATERIAS DE BAÑOS, UNA PARA DAMAS Y OTRA PARA CABALLEROS AMBAS CON LAVAMANOS, SANITARIOS Y ACCESORIOS DE ASEO COMO PAPEL HIGIENICO Y TOALLAS DE MANOS. EQUIPAMIENTO SILLAS 40 SILLAS ACOLCHONADAS EN CUERO NEGRO, 12 SILLAS PLASTICAS DE COLOR, 5 SILLAS PARA BARRA, 2 SOFAS, 4 PUFF MESAS 13 MESAS ALTAS METALICAS, 2 MESAS BAJAS METALICAS BARRA 1 BARRA DE 4 METROS EN CURVA TECNOLOGIA EQUIPO DE AUDIO PYCLE Pro, DE 800 VATIOS CON 4 AMPLIFICADORES DE 1000W EQUIPO DE COMPUTO COMPUTADOR DESKTOP DK 4400, CON PROCESADOR PENTIUM DUAL CORE, MEMORIA RAM DE 2Gb, DISCO DURO DE 120 Gb, MONITOR DE 19", DVD - RW, LECTOR DE TARJETAS, WINDOWS VISTA, 4 PUERTOS USB EQUIPO DE VIDEO TELEVISOR DE 21" CON CONEXIÓN EQUIPO DE ILUMINACIÓN 2 LUCES DE NEON DE 20 VATIOS, 6 BOMBILLOS AHORRADORES DE 15 VATIOS. EQUIPO DE REFRIGERACIÓN NEVERA MARCA SPLENDOR CON CAPACIDAD PARA 150 CERVEZAS OTROS EQUIPOS LICUADORA DE 3 VELOCIDADES, BATIDORA EQUIPO DE CAFETERIA 1 CAPUCHINERA ELECTRICA
13. Proyección de unidades a vender CAFE BAR FRIENDS AND BROTHERS CAFÉ BAR PROYECCION DE VENTAS ANUALES * UNIDADES NOMBRE PRODUCTO A PRODUCIR CP Ventas Promedio A Ñ O S mensual 1 2 3 4 5 AGUARDIENTE ANTIOQUEÑO BT 25 300 306 315 325 334 AGUARDIENTE ANTIOQUEÑO 1/2 40 480 490 504 519 535 RON CALDAS BT 20 240 245 252 260 267 RON CALDAS 1/2 15 180 184 189 195 201 AGUARDIENTE NECTAR CLUB BT 15 180 184 189 195 201 AGUARDIENTE NECTAR CLUB 1/2 25 300 306 315 325 334 AGUARDIENTE NECTAR BT 20 240 245 252 260 267 AGUARDIENTE NECTAR 1/2 20 240 245 252 260 267 TEQUILA JOSE CUERVO BT 15 180 184 189 195 201 CERVEZA NACIONAL 20 240 245 252 260 267 * Ratio de crecimiento de las ventas año por año 2% 3% 3% 3% Factor de proyección anual según % de crecimiento 1,02 1,03 1,03 1,03
14. INVERSION CAFE BAR FRIENDS AND BROTHERS Estructura de la Inversión y del INVERSIONES PREVISTAS CP Financiamiento INVERSION FUENTES DE FINANCIACION APORTES EMPRESTITOS LEASING BONOS Inversión Fija: $10.005.000 TERRENOS $0 CONSTRUCCIONES Y EDIFICACIONES $0 MAQUINARIA Y EQUIPO $4.870.000 $4.870.000 EQUIPO DE OFICINA $5.135.000 $5.135.000 FLOTA Y EQUIPO DE TRANSPORTE $0 Inversión Diferida: $2.000.000 Estudios técnicos $0 Estudios económicos $1.000.000 $1.000.000 Gastos de organización $200.000 $200.000 Gastos de montaje $150.000 $150.000 Instalación y puesta en marcha $345.000 $345.000 Capacitación $0 $0 Uso de patentes y licencias $0 $0 Gastos financieros en instalación $0 $0 Otros $0 $0 Imprevistos $305.000 $305.000 __ CAPITAL DE TRABAJO: $5.000.000 $5.000.000 Saldo efectivo de inicio $5.000.000,0 T O T A L E S $17.005.000 $12.005.000 $5.000.000 $0 $0
17. FUENTES Y USOS CAFE BAR FRIENDS AND BROTHERS CAFÉ BAR PRONOSTICO DE LOS FLUJOS DE EFECTIVO GENERADO INFORMACION CONSIDERADA CP A Ñ O S 0 1 2 3 4 5 Saldo inicial de efectivo (1) $ 5.000.000 $ 70.922.030 $ 61.043.366 $ 65.634.312 $ 79.992.005 (+) Recursos generados $ 0 $ 71.129.734 $ 84.220.754 $ 93.735.529 $ 111.729.700 $ 119.819.982 Flujo de efectivo generado $ 42.229.234 $ 49.936.627 $ 55.394.533 $ 66.042.312 $ 70.395.637 (+)Retenciones y aportes de nómina $ 609.819 $ 652.507 $ 698.182 $ 747.055 $ 799.349 (+)Cesantías consolidadas $ 3.391.956 $ 3.629.393 $ 3.883.450 $ 4.155.292 $ 4.446.162 (+) Impuesto a la renta por pagar prox. Año $ 20.692.557 $ 25.431.411 $ 28.748.183 $ 35.127.100 $ 37.987.327 (+) Más recursos suministrados $ 17.005.000 $ 4.206.169 $ 4.570.817 $ 5.011.180 $ 5.657.940 $ 6.191.507 Aportes socios(*) $ 12.005.000 Préstamos bancarios $ 5.000.000 Emisión de bonos $ 0 Créditos de proveedores $ 4.206.169 $ 4.570.817 $ 5.011.180 $ 5.657.940 $ 6.191.507 (=) Fondos disponibles $ 17.005.000 $ 75.335.903 $ 88.791.571 $ 98.746.709 $ 117.387.640 $ 126.011.489 (-) Aplicación de fondos $ 17.005.000 $ 4.413.872 $ 27.748.204 $ 33.112.397 $ 37.395.635 $ 44.643.094 Adquisición de activos fijos $ 10.005.000 Inversiones Temporales $ 0 $ 2.506.631 $ 9.092.610 $ 52.584.860 $ 99.090.444 $ 160.450.026 Saldo de efectivo para inicio $ 5.000.000 Inversiones diferidas $ 2.000.000 Amortización de préstamos $ 2.286.200 $ 2.003.000 $ 1.719.800 $ 1.436.600 $ 1.153.400 Variación de cartera e inventarios $ 2.127.672 $ 200.736 $ 237.771 $ 280.722 $ 285.592 Cancelación retenc.aportes nómina $ 609.819 $ 652.507 $ 698.182 $ 747.055 Cancelación cesantías consolidadas $ 3.391.956 $ 3.629.393 $ 3.883.450 $ 4.155.292 Distribución de utilidades $ 0 $ 850.136 $ 1.441.516 $ 2.348.498 $ 3.174.655 Cancelación de impuestos $ 20.692.557 $ 25.431.411 $ 28.748.183 $ 35.127.100 (=) Saldos finales de efectivo * $ 0 $ 70.922.030 $ 61.043.366 $ 65.634.312 $ 79.992.005 $ 81.368.395
18. FLUJOS NETOS CAFÉ BAR FLUJOS DE INVERSION Y NETOS DEL PROYECTO INFORMACION CONSIDERADA CP A Ñ O S CT 0 1 2 3 4 5 Flujos operacionales 4 42.229.234 49.936.627 55.394.533 66.042.312 151.423.628 Flujos de efectivo generados 42.229.234 49.936.627 55.394.533 66.042.312 70.395.637 Valores de salvamento: 0 0 0 0 4.095.000,0 CONSTRUCCIONES Y EDIFICACIONES MAQUINARIA Y EQUIPO 3.255.000,0 EQUIPO DE OFICINA 840.000,0 FLOTA Y EQUIPO DE TRANSPORTE CAPITAL DE TRABAJO ACUMULADOS 6 - - - - 76.932.991,0 (-) Flujo de inversión 17.005.000,0 2.921.503,8 65.758.118,5 (7.159.752,8) 69.983.026,2 6.949.964,8 Gastos preoperativos 1 2.000.000,0 Inversiones temporales En activos fijos 1 o 5 10.005.000,0 En capital de trabajo 5000000 2.921.503,8 65.758.118,5 (7.159.752,8) 69.983.026,2 6.949.964,8 FLUJOS NETOS DEL PROYECTO (17.005.000) 39.307.730 (15.821.492) 62.554.286 (3.940.714) 144.473.663 TASA DE OPOTUNIDAD 30% RESULTADO VNA 69.873.683,2 RESULTADO TIR 165% Valor presente de los ingresos $151.152.076 Valor presente de los egresos $81.278.393 RESULTADO $0,86
19. INDICADORES FINANCIEROS CAFÉ BAR INDICADORES FINANCIEROS TIPOLOGIA DE RAZONES A Ñ O S INDICADORES FINANCIEROS FORMULA 1 2 3 4 5 1. DE LIQUIDEZ 1.1 Razón corriente o liquidez Act.Cte/Pas.Cte 2,1 3,4 3,3 3,2 3,2 1.2 Prueba ácida Act. Cte - Invent./Pas. Cte 2,0 1,8 1,7 1,8 1,7 1.3 Capital de trabajo Act. Cte - Pas. Cte $ 37.836.402 $ 81.779.850 $ 87.615.767 $ 102.426.128 $ 106.486.383 2. DE ACTIVIDAD 2.1 Rotación capital de trabajo (veces) Vent.Netas/Cap. Trabajo 53,08 2,67 (27,05) 3,32 36,15 2.2 Rotación activos fijos Ventas/Act.Fijo bruto 15,50 17,22 17,28 20,49 20,33 2.3 Rotación activos totales Ventas/Act.Totales 1,81 1,30 1,02 0,90 0,76 2.5 Rotación de patrimonio Ventas/Patrimonio 3,07 1,81 1,30 1,10 0,90 3. DE ENDEUDAMIENTO 3.1 Nivel de endeudamiento Tot pasiv. tercer/total activ 0,41 0,29 0,22 0,18 0,15 3.2 Concentración en el corto plazo Pas. Cte/ Pas. Total Terc. 1,0 0,9 0,9 1,0 1,0 3.3 Apalancamiento Pas. Cte.Total/ Patrimonio 0,70 0,35 0,26 0,22 0,18 3.4 Solvencia total Patrimonio/activo fijo 5,9 11,2 15,6 21,9 26,6 4. RENTABILIDAD 4.1 Rendimiento del patrimonio Utilidad neta/patrimonio 0,69 0,43 0,31 0,27 0,22 4.2 Margen bruto de utilidad Utilidad bruta/ Ventas Netas 0,38 0,41 0,42 0,43 0,43 4.3 Margen operacional de utilidad Utilid. operac./Ventas Netas 0,38 0,41 0,42 0,43 0,43 4.4 Margen neto de utilidad Utilidad neta/Vent.Netas 0,22 0,24 0,25 0,25 0,25 4.5 Rendimiento del activo total Utilidad Net/ Act.total 2,03 0,50 0,35 0,31 0,25
