Ratios financieros

1. FACULTAD DE CIENCIAS ECONÓMICAS Y DE NEGOCIOS.
TRABAJO DE INVESTIGACIÓN:
COSTOS Y
PRESUPUESTOS..
ADMINISTRACIÓN.
IV
ASIGNATURA
DOCENTE
ESCUELA
CICLO
INTEGRANTES
:
:
:
:
:
“AÑO DE LA UNIDAD, LA PAZ Y EL DESARROLLO”

2. REPASO DE CASOS PRÁCTICOS
APLICACIÓN DE RATIOS O RAZONES FINANCIERAS
Prof. EvaGodoy

4. ENTRE LOS INDICADORES DE ENDEUDAMIENTO
MÁS DESTACADOS SE INCLUYEN:
1-Razón endeudamiento total (Relación pasivo total y activo
total)
2 -Razón endeudamiento patrimonial (Relación pasivo total y
patrimonio neto )
3Razón calidad de la deuda (Relación pasivo corriente y pasivo
total)
4 Razón apalancamiento financiero (Relación pasivo total y
capital contable).
ANÁLISIS DE ENDEUDAMIENTOS

5. 1) Razón de endeudamiento total
FÓRMULA: PASIVO TOTAL
ACTIVO TOTAL
137.827.000 = 0,478 x 100 = 47,86%
288.008.000
INTERPRETACIÓN:
El activo de la empresa está
financiado en un 47,86 % por los
acreedores, por la cual el 52,14%
de los activos con que cuenta la
empresa son propios.
ANÁLISIS DE ENDEUDAMIENTO

6. CUENTAS
2) Razón de
endeudamiento patrimonial
PASIVO
PASIVO CORRIENTE
Proveedores locales
Deudas Financieras C. P.
Intereses a pagar
Documento a pagar
56.615.100
10.691.000
6.534.000
6.251.000
-
FORMULA: PASIVO TOTAL
PATRIMONIO NETO
TOTAL PASIVO CORRIENTE 80.091.100
137.827.000 = 0,917 x 100 = 91,77%
150.181.000
PASIVO NO CORRIENTE
Deudas Financieras L.P. 57.735.900
TOTAL PASIVO NO CORRIENTE 57.735.900 INTERPRETACIÓN:
El patrimonio de la empresa está
comprometido en un 91,77 % por
las deudas, por la cual cuenta
solamente con el 8,23 % del
patrimonio neto que no esta
comprometido.
TOTAL PASIVO 137.827.000
PATRIMONIO NETO
Capital
Reserva Legal
Resultado del ejercicio
138.000.000
5.590.000
6.591.000
TOTAL PATRIMONIO NETO 150.181.000
TOTAL PASIVO +
PATRIMONIO NETO
288.008.000
ANÁLISIS DE ENDEUDAMIENTO

7. FORMULA: PASIVO CORRIENTE
PASIVO TOTAL
80.091.100= 0,5810 X 100 = 58,11%
137.827.000
3) RAZÓN CALIDAD DE LA DEUDA
INTERPRETACIÓN:
La deuda a corto plazo
equivale al 58,11 % de la
deuda total, el 41,89%
corresponde a deuda a
largo plazo.
ANÁLISIS DE ENDEUDAMIENTOS

8. CUENTAS 4) RAZÓN APALANCAMIENTO
FINANCIERO
PASIVO
PASIVO CORRIENTE
Proveedores locales
Deudas
Financieras C. P.
Intereses a pagar
Documento a pagar
56.615.100
10.691.000
6.534.000
6.251.000
-
FÓRMULA: PASIVO TOTAL
CAPITAL CONTABLE
137.827.000 = 0,999 = 1 guaraní
138.000.000
TOTAL PASIVO
CORRIENTE
80.091.100
PASIVO NO CORRIENTE
Deudas Financieras L.P. 57.735.900
TOTAL PASIVO NO
CORRIENTE
57.735.900
INTERPRETACIÓN:
Por cada 1 guaraní aportado
por los socios , la empresa
posee 1 guaraní de deuda.
TOTAL PASIVO 137.827.000
PATRIMONIO NETO
Capital
Reserva
Legal
Resultado del ejercicio
138.000.000
5.590.000
6.591.000
TOTAL PATRIMONIO 150.181.000
ANÁLISIS DE ENDEUDAMIENTO

10. 1) Índice de retorno sobre activos
2) Índice de retorno sobre patrimonio
3) Índice de beneficio neto sobre ventas
Los principales indicadores de rentabilidad son los
siguientes:

11. FÓRMULA: UTILIDADES x100
ACTIVOS
Resultado es de 2,29%, es decir,
la empresa
rentabilidad del
tiene una
2,29% con
respecto a los activos que posee.
6.591.000 = 0,2288 x 100= 2,29%
288.008.000
1) EL ÍNDICE DE RETORNO
SOBRE ACTIVOS

12. 2) EL ÍNDICE DE RETORNO
SOBRE EL PATRIMONIO
Fórmula = Utilidades x100
Patrimonio
6591.000 = 0,438 x 100= 4,39%
150.181.000
INTERPRETACIÓN:
La empresa tiene una
rentabilidad del 4,39 % con
respecto al patrimonio que
posee.

13. EstadodeResultadoal31dediciembrede2018
3) INDICE DE BENEFICIO NETO
SOBRE VENTAS
C
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S 2.018
Formula: Utilidades NETAS x 100
Ventas
.
30.000.000 = 0,20 x 100 = 20%
150.000.000
El resultado de la rentabilidad sobre ventas
de 20,00 %, es decir, la empresa tiene una
rentabilidad del 20,00 % con respecto a las
ventas. O, en otras palabras, las utilidades
representan el 20,00 % del total de las
ventas.
Ventas Netas Sector Privado 150.000.000
Costo de mercaderías - 84.000.000
Ganancias (o pérdidas) brutas en ventas 66.000.000
Menos:
Gastos de ventas - 9.200.000
Gastos de administraciòn - 8.000.000
Oros -
Ganancias(opérdidas)antesdelosgastosfinancieros 48.800.000
Menos:
Gastos financieros - 15.800.000
Ganancias o pérdidas operativas 33.000.000
Partidas Extraordinarias
Ganancias -
Pérdidas -
GananciasopérdidasantesdelImpuestoalaRenta 33.000.000
Menos:
Impuestoala Renta - 3.000.000
Utilidad(opérdidas)netas adistribuir 30.000.000

15. 3) RAZÓN PRUEBAACIDA O
TESORERIA
2) RAZÓN CIRCULANTE O
CORRIENTE
1) RAZÓN PRUEBA DEFENSIVA
INDICADORES
DE LIQUIDEZ
Análisis de Estados Contables

16. Análisis de Estados Contables
1) RAZÓN PRUEBA
DEFENSIVA
CAJA + BANCO
PASIVO CORRIENTE
27.900.000. + 21.500.000=
49.400.000 =0,62
80.091.100
INTERPRETACIÓN:
Por cada 1 guaraníes de deuda
contraída en el corto plazo, la
empresa posee 0,62 guaraníes
para pagarla, sin recurrir a otros
activos corrientes.

17. Análisis de Estados Contables
RAZÓN CORRIENTE O CIRCULANTE
BALANCE GENERALAL 31 DE DICIEMBRE DE 2018
CUENTAS CUENTAS
ACTIVO PASIVO
ACTIVO CORRIENTE PASIVO CORRIENTE
Caja 27.900.000 Proveedores locales 56.615.100
Banco 21.500.000 Deudas Financieras C. P. 10.691.000
Clientes 14.970.000 Intereses a pagar 6.534.000
Inventario 80.500.000 Documento a pagar 6.251.000
Documento a cobrar 4.870.000 -
TOTALACTIVO
CORRIENTE 149.740.000
TOTAL PASIVO
CORRIENTE 80.091.100
FORMULA: ACTIVO CORRIENTE
149.740.000 / 80.091.100= 1,87
PASIVO CORRIENTE
INTERPRETACIÓN:
Por cada 1 guaraníes de deuda contraída en el corto plazo, la empresa posee 1,87
guaraníes para pagarla .

18. Análisis de Estados Contables
RAZÓN PRUEBA ÁCIDA
BALANCE GENERAL AL 31 DE DICIEMBRE DE 2018
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ACTIVO
CORRIENTE
Caja
Banco
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27.900.000
21.500.000
14.970.000
PASIVO
CORRIENTE
Proveedores
locales Deudas
Financieras C.
P. Intereses a
pagar
Documento a
pagar
56.615.100
10.691.000
6.534.000
6.251.000
-
Inventario 80.500.000
Documento a cobrar 4.870.000
TOTAL ACTIVO
CORRIENTE
149.740.000 TOTAL PASIVO
CORRIENTE
80.091.100
FÓRMULA: ACTIVO CORRIENTE - INVENTARIO
PASIVO CORRIENTE
INTERPRETACIÓN:
Por cada 1 guaraníes de deuda
contraída en el corto plazo, la
empresa posee 0,87 guaraníes para
149.740.000 – 80.500.000= 69.240.000 = 0,87
80.091.100

19. PRUEBA GARANTIA O RATIO DE SOLVENCIA

20. Análisis de Estados Contables
RAZÓN PRUEBA GARANTIAO
RATIO DE SOLVENCIA
288.008.000 = 2,09
137.827.000
INTERPRETACIÓN:
Por cada 1 guaraníes de
deuda total (pasivo total)
contraída, la empresa posee
2,09 guaraníes para pagarla.
FÓRMULA: ACTIVO TOTAL
A
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Caja 27.900.000
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roveedoreslocales 56.615.100
Banco 21.500.000 DeudasFinancieras
C. P.
10.691.000 PASIVO TOTAL
Clientes 14.970.000 Intereses a pagar 6.534.000
Inventario 80.500.000 Documentoapagar 6.251.000
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57.735.900
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68.521.000 T
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5.590.000
6.591.000
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