Conteúdo:
1. Introdução
2. Dados de Resultado, Balanço Patrimonial e Fluxo de Caixa
3. Evolução do Resultado da Companhia
...
Conteúdo:
1. Introdução
2. Dados de Resultado, Balanço Patrimonial e Fluxo de Caixa
3. Evolução do Resultado da Companhia
...
DRE – Demonstração do Resultado do Exercício
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Desenvolvido por Didaticativa
DEMONSTRAÇÃO DO RESULTADO jun/14 set/14 dez/1...
Balanço Patrimonial - Ativo
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Desenvolvido por Didaticativa
ATIVO jun/14 set/14 dez/14 mar/15 jun/15 set/15 dez/15 mar/16 ...
Balanço Patrimonial - Passivo
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Desenvolvido por Didaticativa
PASSIVO jun/14 set/14 dez/14 mar/15 jun/15 set/15 dez/15 mar...
FLUXO DE CAIXA
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Desenvolvido por Didaticativa
As atividades operacionais compreendem o principal objetivo da empresa, ou...
Fluxo de caixa
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Fluxos de caixa – R$ MM
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mar-16set-15mar-15
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Conteúdo:
1. Introdução
2. Dados de Resultado, Balanço Patrimonial e Fluxo de Caixa
3. Evolução do Resultado da Companhia
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Evolução da receita operacional líquida
9
378,0
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Conteúdo:
1. Introdução
2. Dados de Resultado, Balanço Patrimonial e Fluxo de Caixa
3. Evolução do Resultado da Companhia
...
33,6434,66
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Margens – 2/2
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Evolução das diversas margens do resultado (%)
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Resumo dos indicadores
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Desenvolvido por Didaticativa
RESUMO DOS INDICADORES FINANCEIROS jun/14 set/14 dez/14 mar/15 jun...
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Desenvolvido por Didaticativa
Material produzido por:
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Dúvidas, críticas e sugestões:
contato@didati...
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Triunfo Participações - trimestre/ quarter

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Triunfo Participações - trimestre/ quarter

  1. 1. Conteúdo: 1. Introdução 2. Dados de Resultado, Balanço Patrimonial e Fluxo de Caixa 3. Evolução do Resultado da Companhia 4. Apuração dos indicadores financeiros 1 Desenvolvido por Didaticativa
  2. 2. Conteúdo: 1. Introdução 2. Dados de Resultado, Balanço Patrimonial e Fluxo de Caixa 3. Evolução do Resultado da Companhia 4. Apuração dos indicadores financeiros 2 Desenvolvido por Didaticativa
  3. 3. DRE – Demonstração do Resultado do Exercício 3 Desenvolvido por Didaticativa DEMONSTRAÇÃO DO RESULTADO jun/14 set/14 dez/14 mar/15 jun/15 set/15 dez/15 mar/16 jun/16 Receita operacional líquida 419.420 505.885 560.992 792.058 582.508 556.163 566.586 415.350 378.045 Custo dos produtos e serviços vendidos -309.917 -353.755 -482.661 -466.343 -439.884 -387.287 -387.559 -271.375 -250.870 Lucro Bruto 109.503 152.130 78.331 325.715 142.624 168.876 179.027 143.975 127.175 Margem bruta (%) 26,1% 30,1% 14,0% 41,1% 24,5% 30,4% 31,6% 34,7% 33,6% Despesas e receitas operacionais -20.831 -7.853 -621.087 -13.062 -46.273 -26.650 121.554 -39.965 -45.612 Operações descontinuadas -41.875 -35.035 61.239 21.597 -14.381 -18.439 11.223 0 -130 Lucro Operacional 46.797 109.242 -481.517 334.250 81.970 123.787 311.804 104.010 81.433 EBITDA 99.580 159.692 -427.835 394.865 142.621 187.828 371.327 184.810 155.745 Margem EBITDA (%) 23,7% 31,6% -76,3% 49,9% 24,5% 33,8% 65,5% 44,5% 41,2% Resultado financeiro -58.725 -57.807 -127.710 -114.853 -132.824 -119.031 -219.295 -135.073 -143.137 Resultado antes de impostos -11.928 51.435 -609.227 219.397 -50.854 4.756 92.509 -31.063 -61.704 Impostos sobre o lucro -18.946 -31.755 -6.627 -87.567 -18.182 -4.882 -2.503 4.015 13.352 Minoritários -13.115 -21.010 74.555 -43.765 -1.456 -9.428 -1.020 1.951 4.359 Alíquota efetiva de IR (%) -158,8% 61,7% -1,1% 39,9% -35,8% 102,6% 2,7% 12,9% 21,6% Lucro líquido do exercício -43.989 -1.330 -541.299 88.065 -70.492 -9.554 88.986 -25.097 -43.993 Margem líquida (%) -10,5% -0,3% -96,5% 11,1% -12,1% -1,7% 15,7% -6,0% -11,6%
  4. 4. Balanço Patrimonial - Ativo 4 Desenvolvido por Didaticativa ATIVO jun/14 set/14 dez/14 mar/15 jun/15 set/15 dez/15 mar/16 jun/16 ATIVO CIRCULANTE 398.147 595.521 663.420 875.330 973.069 1.076.685 1.170.535 572.292 268.433 Disponibilidades 234.417 252.020 188.209 185.953 222.230 207.925 204.965 159.424 87.643 Clientes 129.337 301.242 415.441 625.166 687.274 774.494 885.464 344.639 124.450 Estoques 0 0 0 0 0 0 0 0 0 Tributos a recuperar 12.748 17.751 32.973 37.656 36.038 57.100 48.670 41.388 29.163 Outros ativos circulantes 21.645 24.508 26.797 26.555 27.527 37.166 31.436 26.841 27.177 check ativo circulante 0 0 0 0 0 0 0 0 0 ATIVO NÃO CIRCULANTE 5.049.368 5.107.779 4.831.552 5.588.342 5.760.074 5.949.182 4.342.278 4.847.194 4.876.385 Realizável a longo prazo 2.014.793 1.922.150 1.887.813 1.982.514 1.978.433 2.082.011 328.462 341.136 364.407 Tributos diferidos 12.554 11.686 134.231 134.536 162.531 181.068 194.744 204.821 223.294 Impostos a recuperar 4.665 4.705 2.990 2.974 3.001 3.027 2.978 2.996 8.971 Contas a receber 8.627 38.854 7.002 7.002 7.002 7.002 7.002 7.002 7.002 Cauções e depósitos 3.068 3.048 3.163 6.173 8.658 6.604 6.733 6.672 5.245 Outros ativos não circulantes 1.985.879 1.863.857 1.740.427 1.831.829 1.797.241 1.884.310 117.005 119.645 119.895 check ativo não circulante 0 0 0 0 0 0 0 0 0 Ativo Permanente 3.034.575 3.185.629 2.943.739 3.605.828 3.781.641 3.867.171 4.013.816 4.506.058 4.511.978 Investimentos 1.215.361 1.201.052 671.408 727.695 693.385 723.882 729.632 745.090 709.605 Imobilizado 71.001 75.996 73.792 75.461 79.549 75.971 76.031 75.451 75.305 Intangível 1.748.213 1.908.581 2.198.539 2.802.672 3.008.707 3.067.318 3.208.153 3.685.517 3.727.068 check ativo não circulante 0 0 0 0 0 0 0 0 0 ATIVO TOTAL 5.447.515 5.703.300 5.494.972 6.463.672 6.733.143 7.025.867 5.512.813 5.419.486 5.144.818
  5. 5. Balanço Patrimonial - Passivo 5 Desenvolvido por Didaticativa PASSIVO jun/14 set/14 dez/14 mar/15 jun/15 set/15 dez/15 mar/16 jun/16 PASSIVO CIRCULANTE 787.138 909.511 1.337.022 2.014.574 2.506.159 3.516.302 2.707.050 2.589.020 2.483.189 Fornecedores 39.301 37.226 65.047 107.777 207.213 195.591 198.672 172.002 132.695 Obrigações sociais e trabalhistas 13.020 16.222 17.204 22.897 28.523 34.383 30.446 32.857 38.045 Obrigações fiscais 12.771 17.386 37.646 45.460 42.385 72.028 89.817 96.530 107.257 Empréstimos e Financiamentos 358.921 589.606 913.059 1.356.040 1.755.635 2.911.362 2.129.835 2.029.619 1.885.113 Dividendos a pagar 35.303 36.081 26.070 1.686 31.544 31.544 1.543 1.543 41.543 Outras obrigações 327.822 212.990 277.996 480.714 440.859 271.394 256.737 256.469 278.536 check passivo circulante 0 0 0 0 0 0 0 0 0 PASSIVO NÃO CIRCULANTE 2.463.684 2.879.972 2.724.134 2.886.170 2.787.144 2.098.466 1.309.309 1.384.650 1.298.461 Empréstimos e Financiamentos - LP 1.083.199 1.314.029 1.570.374 1.502.261 1.425.592 599.249 794.785 879.612 789.349 Benefício pós emprego 0 0 0 0 0 0 0 0 0 Provisões 51.848 67.001 82.175 102.128 120.736 111.860 124.139 135.878 146.588 Out. passivos não circulantes 1.328.637 1.498.942 1.071.585 1.281.781 1.240.816 1.387.357 390.385 369.160 362.524 check passivo não circulante 0 0 0 0 0 0 0 0 0 PATRIMÔNIO LÍQUIDO 2.078.118 1.774.230 1.315.140 1.403.205 1.301.546 1.291.785 1.371.463 1.311.909 1.223.066 Capital social 842.979 842.979 842.979 842.979 842.979 842.979 842.979 842.979 842.979 Reserva legal 34.113 34.047 0 28.840 28.840 28.840 33.690 32.224 32.224 Dividendo adicional proposto 0 0 0 0 0 0 0 0 0 Outros resultados abrangentes 385.436 350.287 386.369 379.198 372.027 364.856 281.984 275.294 269.081 Outras reservas de lucros 815.590 546.917 85.792 152.188 57.700 55.110 212.810 161.412 78.782 check PATRIMÔNIOLÍQUIDO 0 0 0 0 0 0 0 0 0 NÃO CONTROLADORES 118.575 139.587 118.676 159.723 138.294 119.314 124.991 133.907 140.102 PASSIVO TOTAL 5.447.515 5.703.300 5.494.972 6.463.672 6.733.143 7.025.867 5.512.813 5.419.486 5.144.818
  6. 6. FLUXO DE CAIXA 6 Desenvolvido por Didaticativa As atividades operacionais compreendem o principal objetivo da empresa, ou seja, produzir, comprar, vender e comercializar. Inclui as receitas com vendas, os custos operacionais, as despesas comerciais, gerais e administrativas, entre outras. As atividades de investimentos compreendem todas as atividades relacionados com investimentos, sejam de curto como de longo prazo. Do ponto de vista de caixa, aplicações financeiras são consideradas como investimento, como é conhecida popularmente os investimentos em renda fixa. Na maior parte dos casos, as atividades de investimento estão relacionadas a compra de máquinas e equipamentos, investimento no aumento de capacidade produtiva ou modernização de fábricas ou linha de produção, além da aquisição de empresas, dentre outros exemplos; As atividades de financiamento são todos os valores captados e pagos relacionados com empréstimos, seja de instituições financeiras, seja de sócios ou partes relacionadas (empresas coligadas ou do mesmo grupo econômico). Em alguns casos, dividendos pagos são considerados como financiamento pois trata-se de remuneração paga aos sócios, que “emprestam” dinheiro para financiar as operações da companhia. jun/14 set/14 dez/14 mar/15 jun/15 set/15 dez/15 mar/16 jun/16 FLUXO DE CAIXA OPERACIONAL 151.102 -119.747 70.392 151.515 198.027 55.490 116.556 177.083 405.058 FLUXO DE CAIXA DE INVESTIMENTOS -298.763 -177.960 -304.979 -284.600 -348.007 -123.156 628.992 -110.113 -105.766 FLUXO DE CAIXA DE FINANCIAMENTOS 101.966 315.310 170.776 114.340 171.977 41.078 -754.015 -140.729 -350.122 -45.695 17.603 -63.811 -18.745 21.997 -26.588 -8.467 -73.759 -50.830
  7. 7. Fluxo de caixa 7 Fluxos de caixa – R$ MM Desenvolvido por Didaticativa 629,0 116,6 mar-16set-15mar-15 -305,0 405,1 114,3 172,0 -178,0 -119,7 jun-14 102,0 -123,2 41,1 -284,6 dez-14 315,3 55,5 -140,7 198,0 151,5 jun-15 dez-15 -348,0 170,8 70,4 set-14 -105,8 177,1 -110,1 -754,0 jun-16 -350,1 -298,8 151,1 Atividades de investimentosAtividades operacionais Atividades de financiamento
  8. 8. Conteúdo: 1. Introdução 2. Dados de Resultado, Balanço Patrimonial e Fluxo de Caixa 3. Evolução do Resultado da Companhia 4. Apuração dos indicadores financeiros 8 Desenvolvido por Didaticativa
  9. 9. Evolução da receita operacional líquida 9 378,0 415,4 566,6556,2 582,5 792,1 561,0 505,9 419,4 set-14jun-14 mar-15dez-14 dez-15set-15jun-15 mar-16 jun-16 [R$ MM] Desenvolvido por Didaticativa
  10. 10. 250,9 271,4 387,6387,3 439,9 466,3 482,7 353,8 309,9 set-15 dez-15mar-15dez-14set-14 jun-15jun-14 mar-16 jun-16 Evolução dos custos com produção 10 [R$ MM] Desenvolvido por Didaticativa
  11. 11. 127,2 144,0 179,0 168,9 142,6 325,7 78,3 152,1 109,5 set-15 dez-15set-14 mar-15jun-14 dez-14 jun-15 mar-16 jun-16 E consequente evolução do lucro bruto 11 [R$ MM] Desenvolvido por Didaticativa
  12. 12. 127 144 179 169 326 152 110 0 50 100 150 200 250 300 350 jun-14 143 dez-14 jun-15 mar-16set-15 jun-16dez-15 78 mar-15set-14 Lucro Bruto 12 [R$ MM] Desenvolvido por Didaticativa
  13. 13. 155,7 184,8 371,3 187,8 142,6 394,9 159,7 99,6 jun-14 dez-15 jun-16set-15dez-14 mar-15 jun-15set-14 -427,8 mar-16 EBITDA (Earnings before Interests, Taxes, Depreciation and Amortization) 13 [R$ MM] Desenvolvido por Didaticativa
  14. 14. 405 177 117 55 198 152 70 -120 151 156185 371 188 143 395 -428 160 100 dez-14 dez-15mar-15set-14jun-14 set-15jun-15 mar-16 jun-16 EBITDA Fluxo de caixa operacional EBITDA não é a geração de caixa operacional 14 [R$ mil] Desenvolvido por Didaticativa
  15. 15. -143,1 -135,1 -219,3 -119,0 -132,8 -114,9 -127,7 -57,8-58,7 mar-15 jun-15 dez-15set-15dez-14jun-14 set-14 mar-16 jun-16 Evolução do resultado financeiro (receitas financeiras menos despesas financeiras 15 [R$ MM] Desenvolvido por Didaticativa
  16. 16. -61,7 -31,1 92,5 4,8 -50,9 219,4 51,4 -11,9 mar-15jun-14 mar-16jun-15 jun-16dez-14set-14 dez-15set-15 -609,2 EBT – Resultado antes de Impostos (Earnings before Taxes) 16 [R$ MM] Desenvolvido por Didaticativa
  17. 17. -25,1 89,0 -9,6 -70,5 88,1 -1,3 -44,0 -44,0 set-15dez-14 -541,3 dez-15 mar-16set-14jun-14 jun-16jun-15mar-15 Evolução do lucro líquido 17 [R$ MM] Desenvolvido por Didaticativa
  18. 18. 88,9988,07 -1,33 -43,99 -560 40 20 80 100 -40 -540 -60 60 0 -20 dez-14 -541,30 mar-16 -43,99 mar-15 -70,49 jun-15 set-15jun-14 dez-15set-14 -9,55 -25,10 jun-16 Evolução do lucro líquido ao longo do ano 18 Lucro líquido (R$ MM) Desenvolvido por Didaticativa
  19. 19. Conteúdo: 1. Introdução 2. Dados de Resultado, Balanço Patrimonial e Fluxo de Caixa 3. Evolução do Resultado da Companhia 4. Apuração dos indicadores financeiros 19 Desenvolvido por Didaticativa
  20. 20. 33,6434,66 31,6030,36 41,12 30,07 26,11 21,54 55,03 42,20 21,59 11,16 10 30 50 0 20 -90 60 40 jun-14 25,04 dez-14 13,96 14,07 mar-15 jun-15 22,26 -85,83 set-14 dez-15 mar-16set-15 24,48 jun-16 Margem Bruta Margem Operacional Margens – 1/2 20 Evolução das diversas margens do resultado (%) Desenvolvido por Didaticativa
  21. 21. Margens – 2/2 21 Evolução das diversas margens do resultado (%) Desenvolvido por Didaticativa 41,2044,50 65,54 33,77 24,48 49,85 31,57 23,74 15,71 -1,72 11,12 -0,26 -100 -80 -60 -40 -20 0 20 40 60 80 -6,04 jun-15 -11,64 set-15 mar-16 jun-16dez-15jun-14 -76,26 mar-15 -10,49 set-14 -12,10 dez-14 -96,49 Margem EBITDA Margem Líquida
  22. 22. -0,57-0,22 -1,60 2,00 -0,03 2,02 -14 -12 -10 -8 -6 -4 -2 0 2 4 -1,00 jun-15 jun-16dez-15set-15 mar-16mar-15 -1,00 jun-14 set-14 dez-14 -12,30 Evolução do lucro por ação 22 LUCRO POR AÇÃO (R$) Desenvolvido por Didaticativa
  23. 23. 6,95 7,45 7,79 7,347,40 7,97 7,47 10,08 11,81 0 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 set-15set-14 dez-14 jun-15mar-15 dez-15 mar-16jun-14 jun-16 Evolução do valor patrimonial por ação 23 VPA - VALOR PATRIMONIAL POR AÇÃO (R$) Desenvolvido por Didaticativa
  24. 24. 0,04 0,06 0,08 0,06 0,090,09 0,28 0,30 0,0 0,2 0,4 jun-14 set-14 dez-14 mar-16 0,14 dez-15 jun-16set-15jun-15mar-15 Índices de liquidez do curto prazo, sendo a liquidez imediata o coeficiente que mensura a disponibilidade em relação ao total de obrigações de curto prazo 24 LIQUIDEZ IMEDIATA Desenvolvido por Didaticativa
  25. 25. 0,11 0,43 0,31 0,39 0,43 0,500,51 0,0 0,4 0,2 0,8 0,22 set-15jun-15mar-15 jun-16dez-15 mar-16dez-14set-14jun-14 0,65 Índices de liquidez do curto prazo, sendo a liquidez corrente a razão entre ativo e passivo circulante 25 LIQUIDEZ CORRENTE Desenvolvido por Didaticativa
  26. 26. 0,11 0,22 0,43 0,31 0,39 0,43 0,50 0,65 0,51 0,0 0,5 1,0 mar-16dez-15set-14 jun-15 set-15jun-14 mar-15 jun-16dez-14 Índices de liquidez do curto prazo, sendo a liquidez seca a variação entre ativo e passivo circulante descontando-se o estoque 26 LIQUIDEZ SECA Desenvolvido por Didaticativa
  27. 27. 0,17 0,23 0,37 0,0 0,6 0,2 0,4 0,8 jun-14 0,74 dez-14 0,63 set-14 0,66 dez-15 0,56 jun-16set-15 mar-16 0,56 mar-15 jun-15 0,58 Índice de liquidez geral mede o montante dos ativos e passivos de curto e longo (sem considerar os ativos fixos e o patrimônio líquido) 27 LIQUIDEZ GERAL Desenvolvido por Didaticativa
  28. 28. 0,04 0,060,080,06 0,090,09 0,14 0,28 0,30 0,43 0,31 0,39 0,43 0,50 0,65 0,51 0,43 0,31 0,39 0,43 0,50 0,65 0,51 0,17 0,23 0,560,56 0,58 0,63 0,66 0,74 0,0 0,2 0,4 0,6 0,8 mar-16 0,22 jun-15 0,37 0,11 dez-14 mar-15 0,22 dez-15set-15 jun-16 0,11 jun-14 set-14 Liquidez Imediata Liquidez Geral Liquidez Seca Liquidez Corrente Comparativo entre os índices de liquidez 28 ÍNDICES DE LIQUIDEZ Desenvolvido por Didaticativa
  29. 29. 0,290,31 0,41 0,32 0,35 0,49 0,41 0,35 0,31 0,0 0,2 0,4 0,6 jun-15 set-15dez-14set-14jun-14 dez-15 jun-16mar-15 mar-16 Giro dos ativos é um indicador que mede a eficiência operacional e é o resultado da receita líquida (anualizada) dividido pelo ativo total 29 GIRO DOS ATIVOS Desenvolvido por Didaticativa
  30. 30. 2.674 2.9092.925 3.511 3.181 2.858 2.483 1.904 1.442 2.587 2.750 2.720 3.303 2.959 2.672 2.295 1.652 1.208 jun-16dez-15set-15 mar-16jun-15mar-15set-14 dez-14jun-14 Dívida bruta Dívida líquida Evolução da dívida bruta e dívida líquida 30 ENDIVIDAMENTO (R$ milhões) Desenvolvido por Didaticativa
  31. 31. 68,6268,08 73,10 70,97 67,0765,38 51,76 40,97 68,92 0 5 10 15 20 25 30 35 40 45 50 55 60 65 70 75 dez-15 jun-16mar-16jun-15jun-14 dez-14set-14 set-15mar-15 Estrutura de capital (dívida bruta e capital próprio) 31 DEBT/ EQUITY - % Desenvolvido por Didaticativa
  32. 32. 5,685,89 -0,10 -3,33 3 -4 -3 -39 6 5 -2 4 0 -1 2 1 jun-14 -3,25 mar-16 -1,84 mar-15 jun-15set-14 -4,27 dez-14 set-15 -0,56 jun-16dez-15 -38,67 Retorno sobre o ativo total 32 ROA (RETURN ON ASSETS) - % Desenvolvido por Didaticativa
  33. 33. 25,9525,10 -0,30 -8,47 -14,39 -5 10 -20 -10 20 15 -165 30 0 25 5 -15 set-14 -164,64 jun-14 -7,65 set-15dez-14 jun-16dez-15 -2,96 mar-16jun-15mar-15 -21,66 Retorno sobre o Patrimônio Líquido 33 ROE (RETURN ON EQUITY) - % Desenvolvido por Didaticativa
  34. 34. 6,01 28,33 24,13 17,72 22,5 30,0 10,0 12,5 0,0 2,5 -62,5 7,5 5,0 25,0 17,5 27,5 20,0 15,0 jun-16 8,27 dez-15jun-15 -0,33 set-15 5,53 mar-15jun-14 dez-14 -62,14 set-14 11,95 mar-16 ROIC – Retorno sobre o capital investido 34 ROIC (RETURN ON INVESTED CAPITAL) - % Desenvolvido por Didaticativa
  35. 35. 3.200 0 2.800 3.400 3.600 3.800 3.000 4.200 4.400 4.000 jun-16mar-16mar-15 4.248,65 dez-15 4.283,12 set-15 3.725,93 3.329,71 2.733,50 3.133,18 jun-14 set-14 3.988,02 3.025,35 4.382,39 dez-14 jun-15 ROIC – (Capital investido) 35 CAPITAL INVESTIDO Desenvolvido por Didaticativa
  36. 36. Resumo dos indicadores 36 Desenvolvido por Didaticativa RESUMO DOS INDICADORES FINANCEIROS jun/14 set/14 dez/14 mar/15 jun/15 set/15 dez/15 mar/16 jun/16 Composição do Giro dos ativos Receita operacional líquida anualizada 1.677.680 2.023.540 2.243.968 3.168.232 2.330.032 2.224.652 2.266.344 1.661.400 1.512.180 Ativo total 5.447.515 5.703.300 5.494.972 6.463.672 6.733.143 7.025.867 5.512.813 5.419.486 5.144.818 Giro dos Ativos 0,31 0,35 0,41 0,49 0,35 0,32 0,41 0,31 0,29 Margem Bruta (%) 26,1% 30,1% 14,0% 41,1% 24,5% 30,4% 31,6% 34,7% 33,6% Margem EBITDA (%) 23,7% 31,6% -76,3% 49,9% 24,5% 33,8% 65,5% 44,5% 41,2% Margem EBIT (%) 11,2% 21,6% -85,8% 42,2% 14,1% 22,3% 55,0% 25,0% 21,5% Margem Líquida (%) -10,5% -0,3% -96,5% 11,1% -12,1% -1,7% 15,7% -6,0% -11,6% EBIT/ Ativo 3,4% 7,7% -35,1% 20,7% 4,9% 7,0% 22,6% 7,7% 6,3% ROE -8,5% -0,3% -164,6% 25,1% -21,7% -3,0% 26,0% -7,7% -14,4% ROA -3,2% -0,1% -38,7% 5,9% -4,3% -0,6% 5,7% -1,8% -3,3% Liquidez imediata 0,30 0,28 0,14 0,09 0,09 0,06 0,08 0,06 0,04 Liquidez corrente 0,51 0,65 0,50 0,43 0,39 0,31 0,43 0,22 0,11 Liquidez seca 0,51 0,65 0,50 0,43 0,39 0,31 0,43 0,22 0,11 Liquidez geral 0,74 0,66 0,63 0,58 0,56 0,56 0,37 0,23 0,17 Dívida bruta 1.442.120 1.903.635 2.483.433 2.858.301 3.181.227 3.510.611 2.924.620 2.909.231 2.674.462 Dívida Bruta/ EBITDA 3,62 2,98 1,45- 1,81 5,58 4,67 1,97 3,94 4,29 Dívida líquida 1.207.703 1.651.615 2.295.224 2.672.348 2.958.997 3.302.686 2.719.655 2.749.807 2.586.819 Dívida líquida/ EBITDA 3,03 2,59 1,34- 1,69 5,19 4,40 1,83 3,72 4,15 Dívida/ Patrimônio 41,0% 51,8% 65,4% 67,1% 71,0% 73,1% 68,1% 68,9% 68,6% Fluxo de caixa operacional 151.102 119.747- 70.392 151.515 198.027 55.490 116.556 177.083 405.058 Lucro por ação 1,00- 0,03- 12,30- 2,00 1,60- 0,22- 2,02 0,57- 1,00- Valor patrimonial por ação 11,81 10,08 7,47 7,97 7,40 7,34 7,79 7,45 6,95 Composição do ROIC EBIT anualizado 187.188 436.968 1.926.068- 1.337.000 327.880 495.148 1.247.216 416.040 325.732 alíquota efetiva de IR -158,8% 61,7% -1,1% 39,9% -35,8% 102,6% 2,7% 12,9% 21,6% Capital investido 2.733.496 3.025.349 3.133.182 3.329.707 3.725.929 3.988.018 4.283.125 4.382.391 4.248.652 ROIC 17,7% 5,5% -62,1% 24,1% 11,9% -0,3% 28,3% 8,3% 6,0% QTDE DE AÇÕES 176.000 176.000 176.000 176.000 176.000 176.000 176.000 176.000 176.000 jun/14 set/14 dez/14 mar/15 jun/15 set/15 dez/15 mar/16 jun/16 FLUXO DE CAIXA OPERACIONAL 151.102 -119.747 70.392 151.515 198.027 55.490 116.556 177.083 405.058 FLUXO DE CAIXA DE INVESTIMENTOS -298.763 -177.960 -304.979 -284.600 -348.007 -123.156 628.992 -110.113 -105.766 FLUXO DE CAIXA DE FINANCIAMENTOS 101.966 315.310 170.776 114.340 171.977 41.078 -754.015 -140.729 -350.122
  37. 37. 37 Desenvolvido por Didaticativa Material produzido por: Prof. Eduardo Silva Dúvidas, críticas e sugestões: contato@didaticativa.com www.didaticativa.com Didaticativa.com CNPJ: 25.024.616/0001-23

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