1. Международный опыт совместного
использования
пассивной инфраструктуры
в телекоммуникации
28.09.2011

2. Вопросы к рассмотрению
Насколько велик объем рынка АМС?
Почему этот рынок развивался?
Каково глобальное распределение башен?
Где независимые провайдеры инфраструктуры
процветали и почему именно на этих рынках?
Каков глобальный прогноз будущего развития
совместного использования пассивной
инфраструктуры?
2

3. Типы совместного использования
телеком инфраструктуры
Совместное использование инфраструктуры является выгодным для всех участников, так как
обеспечивает значительную экономию операционных и финансовых затрат. Долевое
использование инфраструктуры имеет несколько различных уровней
Пассивная инфраструктура, составляющая более 50% стоимости от общей цены создания
беспроводной сети
Сотовые сети
Активная
Пассивная
инфраструктура
инфраструктура Транспортная
(т.е. передающее
(т.е. “метал”)
оборудование)
Основные компоненты: Транспортная часть сети Основные компоненты:
‐ Башня, антенно‐
состоит из ‐ Спектр (радиочастоты)
мачтовое сооружение
промежуточных звеньев ‐ Базовая станция
‐ Аппаратная базовой
между центральным ‐ Микроволновое радио
станции ядром сети и различными оборудование
‐ Элнергообеспечение
подсетями ‐ Включатели
‐ Система мониторинга ‐ Антенна
‐ Оборудование системы
‐ Передатчики для
безопасности и т.д.
обработки и передачи
сигнала и т.д. 3

4. Основные стимулы совместного
использования инфраструктур на
международном рынке
Возросший траффик
Разрешение
Growth Drivers
передачи данных
Industry imperatives активного
Внедрение новых
долевого
технологий
использования
Доступ массового
Стимуляционные
городского и сельского
программы для
населения
долевого участия
Дефицит спектра
против покрытия
Скорость
развертывания
Снижение
Government imperatives
Operator Imperatives
бремени
капрасходов
Охват населения
Конкурентоспосо
Снижение бность при
стоимости услуг падении цен
Охват зон Качество сигнала
транспортных
Фокус на
маршрутов
основной бизнес
4

5. Глобальный анализ
На сегодняшний день всего в мире насчитывается примерно 5,3 млрд.
абонентов сотовой связи, которых обслуживают около 1 740 000 башен
сотовой связи.
К 2015 году ожидается увеличение количества башен сотовой связи,
примерно до 2,1 млн., причем, управление 31% из них будет
осуществляться независимыми компаниями по эксплуатации башен.
Глобальный анализ собственности
АМС сотовых операторов
Компании
по
эксплуата
ции АМС; 390 000 башен принадлежат компаниям по
22%
эксплуатации АМС
1 350 000 башен принадлежат операторам
сотовой связи
Собствен
ность
оператов;
78% Source: ABI Research; Mobi Thinking

6. Развитие компаний по эксплуатации АМС
Независимые компании ‐ владельцы АМС впервые появились в середине 1990‐х в
США в результате их структурного выделения из активов операторов
Американским операторам сотовой связи нужны были средства для инвестирования
в дополнительные частоты и соответствующие технологии
Продав башни, они высвободили денежные средства, замороженные в
непродуктивных активах
Арендовать башни было дешевле, чем ими владеть
Зона покрытия перестала играть главную роль в конкурентной борьбе
Продажа и последующая аренда этих же башен позволила операторам
инвестировать средства в новые частоты и технологии и направлять
выручаемые средства на постепенную оплату этих инвестиций
Конкурентный характер большинства рынков сотовых операторов оказывает
давление на ARPU и маржинальный доход. Технологические и сервисные
потребности таких рынков должны быть удовлетворены путем быстрых инвестиций
в новые технологии. Комбинация этих тенденций заставила многие рынки следовать
американскому примеру и двигаться в направлении бизнес‐моделей долевого
использования пассивной инфраструктуры.
6

7. Экономический анализ аренды
башен
Аренда башен стала популярна, поскольку это стало беспроигрышной игрой
Выгоду от аренды башни получает как арендатор, так и арендодатель
Это возможно, так как расходы на башню делятся между несколькими
пользователями
Международный средний показатель числа арендаторов на башню колеблется
между 2 и 3
Большинство рынков начинают с уровня ниже 2 арендаторов на башню, а потом
эта цифра возрастает
Рынки с ожидаемым средним показателем менее двух арендаторов считаются
непривлекательными с точки зрения доходности
Если на башне размещается от 2 до 3 арендаторов, каждый из них может
рассчитывать на экономию от 50% до 67%, что делится между этими арендаторами и
оператором башни
Башня с 3 арендаторами позволяет экономить до 200% затрат трем
индивидуальными операторам‐владельцам башен. Равное долевое участие
нескольких операторов и владельцев башни приносит до 50% экономии каждой
стороне
Пропорция долевого участия в сэкономленных затратах варьируется в
зависимости от практических условий рынка и уровня риска для каждой стороны
7

8. Использование различных структур
В некоторых сделках независимые специализирующиеся на строительстве и
владении АМС, компании платят как за башню, так и принимают на себя все риски по
сдачи ее в субаренду клиентам
Сотовый оператор максимизирует денежную выручку
Оператор АМС получает максимальную выгоду от последующей субаренды
башни
На некоторых рынках операторы уже выделили свои башни в дочерние компании
либо самостоятельно, либо совместно с другими операторами
Оператор не получает немедленной выручки
Оператор получает все преимущества от долевого участия по мере сдачи
башен в аренду
Оператор должен эффективно начинать новый бизнес
Другие операторы могут сомневаться в надежности аренды башни у
конкурентов
На других рынках операторы учреждают совместное предприятие с компанией‐
владельцем АМС, участвуя как в рисках, так и в выгоде от субаренды
Оператор получает часть денежных средств сразу
Оператор постепенно получает выгоду от субаренды
Оператору нет необходимости создавать и осваивать новый бизнес 8

9. Географическое распределение
башен
Общее количество башен ‐ 1,74 Количество арендуемых башен ‐ 0,4
млн млн
Latin Latin
America America
North
17% 4%
America
North India 22%
America 18% Middle
12% East
Africa
1%
Middle
Asia
East
Europe 10% India
Africa
14% 13% 58%
Europe
5%
Asia
26% Источник: ABI Research 9

10. «За» и «против» развития аренды АМС
Позитивные факторы
Конкурентный рынок сотовой связи с двумя или тремя крупными операторами
Рынок близок к насыщению при незначительной конкуренции за покрытие
Быстро развивающийся рынок при дефиците капитала у всех операторов
Выдача лицензий новым сотовым операторам
Потребность в значительных инвестициях в новые технологии
Повышение частоты передающего сигнала приводит к уменьшению зоны действия
Законодательные положения стимулируют долевое использование пассивной
инфраструктуры
Негативные факторы
Монополия или дуополия одного или двух сотовых операторов на рынке
Обилие наличных денежных ресурсов у сотовых операторов
Операторы нацелены на долевое участие в сетях
Операторы очень слабы в финансовом отношении
10

11. Международные рынки АМС по
регионам
Северная Америка (212 тыс. башен) Латинская Америка (295 тыс. башен) Европа (225 тыс. башен)
leased
40%
leased
leased 9%
5%
operator
operator owned operator
owned 95% owned
60% 91%
Индия (306 тыс. башен) Азия (450 тыс. башен) Бл.Восток и Африка (254 тыс.
башен)
leased
74% leased
9%
leased
2%
operator
operator operator owned
owned owned 98%
26% 91%
Источник: ABI Research 11

12. Прогноз
Растущий информационный траффик, вызванный распространением смартфонов и
других цифровых мобильных устройств требует увеличения общего числа башен на
20% в течение следующих 5 лет в глобальном масштабе
Доля рынка компаний АМС на фоне общего количества башен увеличится почти
на 50% в течение этого периода, факторами такого движения будет
строительство новых башен и приобретение уже действующих объектов у
операторов.
Такие регионы как Ближний Восток/Африка и Латинская Америка увидят
значительное увеличение доли башен, приходящихся на специализированные
компании
В Китае по‐прежнему практически 100% всех башен будет принадлежать
операторам
Все больше развитых рынков увидят расширение деятельности в сторону более
активной инфраструктуры, как например DAS
Россия движется в сторону более сбалансированного рынка, на котором около 25%
общего числа башен будет находиться в собственности компаний,
специализирующихся на АМС
Глобализация российских сотовых операторов
Необходимость использовать капитал как можно более эффективно
12

13. Спасибо за внимание
13