3. “O objetivo de fazer um prognóstico
não é de predizer o futuro
mas de dizer-lhe o que você precisa saber
dizer-
para tomar ações significativas no presente.”
Paul Saffo
Six Rules for Accurate Eff i F
Si R l f A Effective Forecasting
i
Harvard Business Review,
Review,
July-
July-August 2007, 122-131
122-

4. areldorado.com.ar/
ld d /
2011encontro/alex.pdf

5. RESINAGEM DE PINUS E RESINA
Floresta de Pinus
Resinagem
Resina
Indústria
Terebintina
e eb Breu
eu
Indústria Indústria Indústria
Derivados da Resinas Resinas de
Terebintina Politerpênicas Breu

6. PRODUTOS “DOWNSTREAM” – OUTRA VIA!
Floresta de Pinus Corte de
Resinagem Madeira
Resina Madeira Chips
Papel
p
Sulfato de Processo
Indústria
Terebintina Kraft
Terebintina Breu Licor Negro
g
Indústria (*)
( )
Indústria Indústria Indústria Breu de Tall Oil
Derivados d
D i d da Resinas
R i Resinas de
R i d
Terebintina Politerpênicas Breu

7. PRODUTOS “DOWNSTREAM” – OUTRA VIA!
Floresta de Pinus Corte de
Resinagem Madeira
Resina Madeira Chips
Papel
p
Sulfato de Processo
Indústria
Terebintina Kraft
Terebintina Breu Licor Negro
g
Indústria (*)
( )
Indústria Indústria Indústria Breu de Tall Oil
Derivados d
D i d da Resinas
R i Resinas de
R i d
Terebintina Politerpênicas Breu

8. PRODUTOS “DOWNSTREAM” – OUTRA VIA!
Floresta de Pinus Corte de
Resinagem Madeira
Resina Madeira Chips
“Pine Papel
p
Chemicals”
Ch l”
Sulfato de Processo
Indústria
Terebintina Kraft
Terebintina Breu Licor Negro
g
Indústria (*)
( )
Indústria Indústria Indústria Breu de Tall Oil
Derivados d
D i d da Resinas
R i Resinas de
R i d
Terebintina Politerpênicas Breu

9. VIA PETROQUÍMICA ‐ CONCORRENTE
Petróleo
Petroquímica
Feed Líquido (Nafta, etc.)
Processo
Cracking c/vapor
Etileno
Propileno
Benceno
Butadieno
Pentadieno
Isopreno
I Pygas
Ciclopentadieno SUBPRODUTOS
(C5, C9, DCPD)
Aromáticos
Indústria
Produtos de consumo:
plásticos, borracha, Resinas Hidrocarbônicas
R i Hid bô i
adesivos, etc. C5 ou C9

10. ÍNDICE
• oferta
f
• demanda
• visão global ou 3-D
3-

11. ÍNDICE
• oferta
f
• demanda
• visão global ou 3-D
3-

12. RESINAS DE BREU + RESINAS POLITERPÊNICAS + RESINAS HIDROCARBÔNICAS
= RESINAS TACKIFICANTES
Floresta de Pinus Processo Petróleo
Resinagem Kraft Petroquímica
“Pine
Resina Chemicals”
Licor Negro
g
Indústria
Indústria (*)
( )
Sulfato de
Terebintina Breu Terebintina Breu de Tall Oil
Pygas
(C5, C9, DCPD)
Indústria Indústria Indústria
Resinas Resinas de Resinas Hidrocarbônicas
Politerpênicas Breu C5 ou C9

13. RESINAS TACKIFICANTES
VOLUMES DE PRODUÇÃO GLOBAL 2011 EM TONELADAS/ANO
Floresta de Pinus Processo Petróleo
Resinagem Kraft Petroquímica
“Pine
Resina Chemicals”
Licor Negro
g
Indústria
Indústria (*)
( )
Sulfato de
Terebintina Breu Terebintina Breu de Tall Oil
Pygas
390.000 (C5, C9, DCPD)
740.000
Indústria Indústria Indústria
70.000 1.130.000 1.000.000
Resinas Resinas de Resinas Hidrocarbônicas
Politerpênicas Breu C5 ou C9

14. PRODUÇÃO MUNDIAL DE BREU – 2010
Espectativa de
Crescimento
5 % em 2011
Espectativa de
Crescimento
50 % em 2011

15. PRODUÇÃO MUNDIAL DE BREU
PRODUÇÃO MUNIDAL DE BREU [TON / ANO]
1997 2007 2008 2009 2010 2011 +5 +10
China 535.000 826.000 589.000 553.000 575.000
Brasil 40.000 78.000 67.000 67.000 69.000
Indonésia 69.000 56.000 55.000 55.000 52.000
Índia 33.000 35.000 35.000 35.000 33.000
México 22.000 16.000 16.000 16.000 22.000
Argentina 21.000 9.000 9.000 9.000 11.000
Outros 46.000 17.000 17.000 13.000 15.000
TOTAL 766.000
766 000 1.037.00
1 037 00 788.000
788 000 748.000
748 000 777.000
777 000
0
+ 35,3 % ‐ 24,6 % ‐ 5,1 % + 3,4 % + 5,0 %
Fontes: Song Lifeng (2009), Rosineb (2009), AR Eldorado (2011).

16. PRODUÇÃO CHINESA DE RESINA
LN
SA
SC HB AH
ZJ
HU JX
GZ FJ
YN GD
GX
HN

17. PRODUÇÃO CHINESA DE RESINA
Utilização Indiscriminada do Recurso Florestal
Utilização Indiscriminada do Recurso Florestal

18. PRODUÇÃO CHINESA DE RESINA – O FUTURO = YUNNAN
Utilização Indiscriminada do Recurso Florestal
Utilização Indiscriminada do Recurso Florestal
1.800.000 hectares de P. yunnanensis e simão
1 800 000 hectares de P yunnanensis e simão kesiya
Potencial Produção de Resina = 550.000 ton/ano

19. EXPORTAÇÃO DE BREU – BRASIL vs. CHINA

20. PREÇO HISTÓRICO DO BREU

21. PREÇO DO BREU CHINÊS

22. PREÇO DO BREU CHINÊS

23. EXPORTAÇÃO DE BREU – BRASIL vs. CHINA

24. EXPORTAÇÕES CHINESA DE BREU

25. EXPORTAÇÕES CHINESA DE BREU

26. POTENCIAL DE CTO GLOBAL – 2010
CTO [KTON]
[ ]
America do Norte 1.200
America do Sul 150 ‐ 200
Europa 650 ‐ 700
Resto do Mundo 150 ‐ 200
TOTAL 2.150 – 2.300

27. PROCESSO KRAFT E LICOR NEGRO – 2010
Indústria (*) Chips
Processo
Papel
Kraft
Químicos
SUBPRODUTOS
SUBSIDIOS
Licor Negro
Sulfato de c/sabão
/ b
Terebintina “black liquor”
~3 %
Recuperação BIOENERGIA
do sabão
Sabão
Pitch
Pit h
Acidulação
Tall Oil Cru (CTO)
Breu de Tall Oil Ácidos Graxos
Á id G
Destilação (TOFA)
(TOR / TORA)

28. PROCESSO “SUNPINE” = DIESEL DE FLORESTA

29. PROCESSO “SUNPINE” = DIESEL DE FLORESTA
SUBPRODUTOS
PROCESSO KRAFT
Licor Negro
c/sabão
“black liquor”
Hidrogenaçãp
Hid ã
Esterificação
na SUNPINE
Pitch
Craqueo em
Petroquímica
SUBSIDIOS
Breu de Tall Oil Consumo como
(TOR / TORA) 1 parte BIODIESEL
Combustivel
3 partes DIESEL Automotor

30. PRODUÇÃO MUNDIAL DE BREU DE TALL OIL ‐ Tendência
[TONELADAS / ANO]
1997 2007 2008 2009 2010 +5 +10
USA 280.000 243.000 255.000 220.000
UE 96.000 110.000 105.000 90.000
Rússia 40.000 40.000 40.000 40.000
Japão 19.000 19.000 19.000 19.000
China 5.000 8.000 8.000 8.000
Brasil 5.000
Nova Zelândia 4.000 4.000 4.000
TOTAL 440.000
440 000 424.000
424 000 431.000
431 000 386.000
386 000 390.000
390 000
+ 1,6 % ‐ 10,5 %
Fontes: Forchem (2010), Song Lif
F t F h (2010) S Lifeng (2009) AR Eld d (2011)
(2009), AR Eldorado (2011).

31. GUM ROSIN vs. TALL OIL ROSIN
000 MT/YEAR
Estimated

32. RESINAS HIDROCARBÔNICAS – 2010
Petróleo
Petroquímica
Feed Gasoso Feed Líquido (Nafta, etc.)
Processo Processo
Cracking c/vapor Cracking c/vapor
Etileno Etileno
Propileno Propileno
Benceno Benceno
Butadieno
Pentadieno
Isopreno
I Pygas
Ciclopentadieno SUBPRODUTOS
(C5, C9, DCPD)
Aromáticos
Indústria
Produtos de consumo: Produtos de consumo:
plásticos, borracha, plásticos, borracha, Resinas Hidrocarbônicas
R i Hid bô i
adesivos, etc. adesivos, etc. C5 ou C9

33. RESINAS TACKIFICANTES
VOLUMES DE PRODUÇÃO GLOBAL 2011 EM TONELADAS/ANO
Floresta de Pinus Processo Petróleo
Resinagem Kraft Petroquímica
“Pine
Resina Chemicals”
Licor Negro
g
Indústria
Indústria (*)
( )
Sulfato de
Terebintina Breu Terebintina Breu de Tall Oil
Pygas
390.000 (C5, C9, DCPD)
780.000
Indústria Indústria Indústria
70.000 1.170.000 1.000.000
Resinas Resinas de Resinas Hidrocarbônicas
Politerpênicas Breu C5 ou C9

34. ÍNDICE
• oferta
f
• demanda
• visão global ou 3-D
3-

35. DEMANDA POR APLICAÇÃO
MERCADO CRESCIMENTO UTILIZAÇÃO DE VISÃO
PINE CHEMICALS
ADHESIVOS 5,5 % Embalagens, construção...
TINTAS DE 2,8 % Embalagens, publicações...
IMPRESSÃO
PNEUS 9,3 %
93% Fabricação
F bi ã
BORRACHA 1,7 % Processo de polimerização
(mudanças de
de
processo)
RODOVIAS E 4,0 % Demarcação vial, tintas,
CONSTRUÇÃO pavimentação
PRODUTOS DE 3,5 % Sabores & fragrancias
CONSUMO
OVERALL 5,0 %
DEMANDA A FRENTE DA OFERTA!

36. SUBSTITUÇÃO
MERCADO TORA BREU OBSERVAÇÕES
vs. vs.
BREU RESINAS DE
HIDROCARBONETO
ADHESIVOS 2 3 COMPATIBILIDADE DE
POLIMEROS
TINTAS IMPRESSÃO
à 4 5 ESTABILIDADE DA
FORMULAÇÃO
PNEUS E BORRACHA
PNEUS E BORRACHA 4 4 PROPRIEDADES MUY
PROPRIEDADES MUY
ESPECÍFICAS
RODOVIAS E 2 2 QUALIDADE
CONSTRUÇÃO
PRODUTOS DE 3 ‐ 5 3 ‐ 5 FORMULAÇÃO
CONSUMO
1 = FACIL A 5 = DIFICIL
1 = FACIL A 5 = DIFICIL
CUSTOS DE SUBSTITUÇÃO SIGNIFICANTES EM QUASE TODOS OS MERCADOS

37. ÍNDICE
• oferta
f
• demanda
• visão global / 3-D
3-

38. 3 ‐ D
• Divida
• Déficit
• Demografia

39. NETWORKING
areldorado.com.ar
ld d
areldorado.com.ar/2010encontro/alex.pdf
linkedin.com/in/alexcunn
linkedin.com/in/alexcunn
/ /
Pine Chemicals Network

40. NETWORKING
Muchas gracias!
h i !
Nos vemos no ...
Nos vemos no
2011 Encontro de Pine Chemicals
25 / Junho / 2012
São Pablo ‐
São Pablo BRASIL