Este documento apresenta uma planilha Excel chamada MATFIN.XLS que aplica conceitos de matemática financeira. A planilha contém modelos para cálculos de juros simples, juros compostos, desconto bancário, séries uniformes e não uniformes. Há também um menu para navegação entre os diferentes modelos.
1. Planilha MATFIN.XLS
Aplicando Matemática Financeira no Excel
Por Adriano Leal Bruni e Rubens Famá
Atenção : os modelos aqui apresentados destinam-se exclusivamente
a dar suporte didático ao texto Matemática Financeira com HP 12C e Excel,
publicado pela Editora Atlas. Embora os melhores esforços tenham sido
colocados na sua elaboração, os autores e a editora não dão nenhum tipo
de garantia, implícita ou explícita, sobre todo o material, incluindo modelos, textos,
documentos e programas. Os autores e a editora não se responsabilizam por
quaisquer incidentes ou danos decorrentes da compra, da performance ou do uso
dos modelos, teorias e/ou exemplos apresentados no livro ou nesta planilha.
Menu Conceitos de Mat.
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2. inam-se exclusivamente
nanceira com HP 12C e Excel,
ores esforços tenham sido
editora não dão nenhum tipo
o material, incluindo modelos, textos,
ora não se responsabilizam por
a compra, da performance ou do uso
ados no livro ou nesta planilha.
Autores
3. Menu para navegação na MATFIN.XLS
Clique sobre a opção desejada
Juros Simples : cálculo de : Séries Uniformes
n i PV FV n i PV
Desconto Bancário : cálculo de : Sistemas de Pagamento :
n i PV FV Price
Juros Compostos : cálculo de : Séries Não Uniformes :
n i PV FV Ts Iguais
Outras Modelo Geral de Matemática
Início Funções Financeira no Excel
4. TFIN.XLS
PV PMT FV
s de Pagamento :
SAC
Não Uniformes :
Ts Desiguais
elo Geral de Matemática
Financeira no Excel
5. Juros Simples
VP N I PMT
100.00 5 10%
Cálculo de VF ----------------------------------------->
Fórmula : H5 =-C3*(1
Observação :
Células verdes devem ser, por enquanto, desconside
6. mples
VF Tipo
?
---------> (R$150.00)
Fórmula : H5 =-C3*(1+E3*D3)
por enquanto, desconsideradas.
Menu
7. Juros Simples
VP N I PMT
? 5 10%
Cálculo de VP ----------------------------------------->
Fórmula : H5 =-G3/(1+E
Observação :
Células verdes devem ser, por enquanto, desconside
8. ples
VF Tipo
200.00
---------> (R$133.33)
Fórmula : H5 =-G3/(1+E3*D3)
por enquanto, desconsideradas.
Menu
9. Juros Simples
VP N I PMT
100.00 ? 10%
Cálculo de N ----------------------------------------->
Fórmula : H5 =((-G3/C3)-
Observação :
Células verdes devem ser, por enquanto, desconside
10. ples
VF Tipo
(120.00)
2.00
Fórmula : H5 =((-G3/C3)-1)/E3
por enquanto, desconsideradas.
Menu
11. Juros Simples
VP N I PMT
(40.00) 2 ?
Cálculo de I ----------------------------------------->
Fórmula : H5 =((-G3/C3)-
Observação :
Células verdes devem ser, por enquanto, desconside
12. ples
VF Tipo
60.00
25.00%
Fórmula : H5 =((-G3/C3)-1)/D3
por enquanto, desconsideradas.
Menu
13. Desconto Bancário
VP N I PMT
100.00 5 10%
Cálculo de VF ----------------------------------------->
Fórmula : =-C3/((1-
Observação :
Células verdes devem ser, por enquanto, desconside
14. ancário
VF Tipo
?
---------> (R$200.00)
Fórmula : =-C3/((1-E3*D3))
por enquanto, desconsideradas.
Menu
15. Desconto Bancário
VP N I PMT
? 5 3%
Cálculo de VP ----------------------------------------->
Observação :
Células verdes devem ser, por enquanto, desconside
16. ancário
VF Tipo
500.00
---------> (R$425.00)
Fórmula : =-G3*(1-D3*E3)
por enquanto, desconsideradas.
Menu
17. Desconto Bancário
VP N I PMT
(100.00) ? 3%
Cálculo de N ----------------------------------------->
Fórmula : =(1-(-C3
Observação :
Células verdes devem ser, por enquanto, desconside
18. ancário
VF Tipo
500.00
26.6667
Fórmula : =(1-(-C3/G3))/E3
por enquanto, desconsideradas.
Menu
19. Desconto Bancário
VP N I PMT
(450.00) 3 ?
Cálculo de N ----------------------------------------->
Fórmula : =(1-(-C3
Observação :
Células verdes devem ser, por enquanto, desconside
20. ancário
VF Tipo
500.00
3.33%
Fórmula : =(1-(-C3/G3))/D3
por enquanto, desconsideradas.
Menu
21. Juros Compostos
VP N I PMT
800.00 2 10%
Cálculo de VF ----------------------------------------->
Fórmula : H5 =VF(E3;
Observação :
Células verdes devem ser, por enquanto, desconside
22. postos
VF Tipo
?
---------> (R$968.00)
Fórmula : H5 =VF(E3;D3;;C3;)
por enquanto, desconsideradas.
Menu
23. Juros Compostos
VP N I PMT
? 5 10%
Cálculo de VP ----------------------------------------->
Fórmula : H5 =VP(E3;D
Observação :
Células verdes devem ser, por enquanto, desconside
24. postos
VF Tipo
200.00
---------> (R$124.18)
Fórmula : H5 =VP(E3;D3;;G3)
por enquanto, desconsideradas.
Menu
25. Juros Compostos
VP N I PMT
(800.00) ? 6%
Cálculo de N ----------------------------------------->
Fórmula : H5 =NPER(E3;;C3
Observação :
Células verdes devem ser, por enquanto, desconside
26. ostos
VF Tipo
1,350.00
8.98
órmula : H5 =NPER(E3;;C3;G3)
por enquanto, desconsideradas.
Menu
27. Juros Compostos
VP N I PMT
200.00 8 ?
Cálculo de I ----------------------------------------->
Fórmula : H5 =TAXA(D3;;C3
Observação :
Células verdes devem ser, por enquanto, desconside
28. ostos
VF Tipo
(320.00)
6.05%
órmula : H5 =TAXA(D3;;C3;G3)
por enquanto, desconsideradas.
Menu
29. Juros Compostos - Séries Uniformes
VP N I PMT
200.00 2 5% ?
Cálculo de PMT ----------------------------------------->
Fórmula : =PGTO(E3;D3;C3;
30. éries Uniformes
VF Tipo
- 1 Antecipado
------------> (R$102.44)
rmula : =PGTO(E3;D3;C3;G3;H3)
Menu
31. Juros Compostos - Séries Uniformes
VP N I PMT
200.00 2 5.00% 10.00
Cálculo de VF (PMT) ----------------------------------------->
Fórmula : =VF(E3;D3;F3;
32. éries Uniformes
VF Tipo
? 0 Postecipado
-------------------> (R$241.00)
Fórmula : =VF(E3;D3;F3;C3;H3)
Menu
33. Juros Compostos - Séries Uniformes
VP N I PMT
? 2 5.00% 120.00
Cálculo de VP (PMT) ----------------------------------------->
Fórmula : =VP(E3;D3;F3;
34. éries Uniformes
VF Tipo
70.00 0 Postecipado
-------------------> (R$286.62)
Fórmula : =VP(E3;D3;F3;G3;H3)
Menu
35. Juros Compostos - Séries Uniformes
VP N I PMT
(250.00) ? 5.00% 200.00
Cálculo de N (PMT) ----------------------------------------->
Fórmula : =NPER(E3;F3;C3;
36. éries Uniformes
VF Tipo
- 0 Postecipado
-----------------> 1.32
rmula : =NPER(E3;F3;C3;G3;H3)
Menu
37. Juros Compostos - Séries Uniformes
VP N I PMT
200.00 2 ? (130.00)
Cálculo de I (PMT) ----------------------------------------->
Fórmula : =TAXA(D3;F3;C3;
38. éries Uniformes
VF Tipo
- 0 Postecipado
----------------> 19.43%
órmula : =TAXA(D3;F3;C3;G3;H3)
Menu
43. N máximo 15
Gráficos (a ser melhorado em breve !!!)
Pagamento : Juros e Amortização Volta Menu
-
(500.00)
(1,000.00)
(1,500.00)
(2,000.00)
Juros Amortização
(2,500.00)
(3,000.00)
(3,500.00)
1 2 3 4 5 6
68. Modelo Geral de Matemática Financeira
Coloque um "?" no valor que deseja obter.
Cálculos Financeiros Básicos
Regime N I PV
3 3 ? 400.00
Juros Compostos 5.09%
[f] [REG] 3 [n] 400 [PV] 140 [CHS] [PMT] [g] [BE
Operações
Menu
na HP 12C :
Equivalência de Taxas Limpa
Taxa A Nper A Taxa B Nper B
8.0% 12 ? 1
151.82%
Contagem de dias Feriados Limpa
Início Fim Dias úteis Dias corridos
1/1/2001 6/5/2001
Lembre-se : os feriados devem estar abastecidos.
Último feriado fornecido = 12/25/2002 Ok
Primeiro feriado fornecido = 1/1/2001 Ok
72. para a contagem de dias úteis).
PMT FV TIPO
Não existe 400 [ENTER] ? [ENTER] 3 [x] 1 [+] [x] Visor => 0,000,000
Não existe 400 [ENTER] 1 [ENTER] ? [ENTER] 3 [x] [-] [/] Visor => 0,000,00
[f] [REG] 3 [n] [f] [i] 400 [PV] [g][i] 140 [CHS] Visor => 0 [PV] [g] [BEG] [FV] Viso
0 [REG] 3 [n] 0 [BEG] [PMT] [PMT] 400
fómula ==> [f] [REG] 3 [n] 400 [PV] 140 [CHS] [PMT] [g] [BEG] [i] Visor => 5.
73. (Não Mexa !!!)
5 6
Não tem (400.00)
Não tem (400.00)
(133.33) 20.00
PMT FV TIPO
[CHS]
140 [CHS] [PMT] [g] [BEG]
=> 0 . A HP aproxima o cálculo de n para o inteiro superior. Seu valor com quatro casas é igual a 0
80. Outras funções financeiras disponíveis no Excel :
Função Descrição
AMORDEGRC Retorna a depreciação para cada período contábil.
AMORLINC Retorna a depreciação para cada período contábil.
BD Retorna a depreciação de um ativo para um determinado período utilizando o método de ba
BDD Retorna a depreciação de um ativo para um determinado período utilizando o método do ba
BDV Retorna a depreciação de um ativo para um período específico ou parcial utilizando o métod
CUP.DATA.ANT Retorna a última data do cupom antes da data de liquidação.
CUP.DATA.PRÓX Retorna a próxima data do cupom depois da data de liquidação.
CUP.DIAS Retorna o número de dias no período do cupom que contém a data de liquidação.
CUP.DIAS.IN.LIQ Retorna o número de dias entre o início do cupom e a data de liquidação.
CUP.DIAS.PRÓX Retorna o número de dias entre a data de liquidação e a próxima data do cupom.
CUP.NÚM Retorna o número de cupons a serem pagos entre a data de liquidação e a data do vencime
DESC Retorna a taxa de desconto de um título.
DPD Retorna a depreciação em linha reta de um ativo durante um período.
DURAÇÃO Retorna a duração anual de um título com pagamentos de juros periódicos.
EFETIVA Retorna a taxa de juros anual efetiva.
IPGTO Retorna o pagamento dos juros de um investimento durante um determinado período.
JUROS.ACUM Retorna os juros incorridos de um título que paga juros no vencimento.
JUROS.ACUMV Retorna os juros incorridos de um título que paga juros no vencimento.
LUCRO Retorna o rendimento de um título que paga juros periódicos.
LUCRO.DESC Retorna o lucro anual de um título descontado. Por exemplo, uma obrigação do tesouro.
LUCRO.PRIM.INC Retorna o rendimento de um título com um período inicial incompleto.
LUCRO.ÚLT.INC Retorna o rendimento de um título com um período final incompleto.
LUCRO.VENC Retorna o rendimento anual de um título que paga juros no vencimento.
MDURAÇÃO Retorna a duração modificada Macauley de um título com um valor par atribuído de $100.
MOEDA.DEC Converte um preço em moeda, expresso com uma fração, em um preço em moeda, expres
MOEDA.FRA Converte um preço em moeda, expresso com um número decimal, em um preço em moeda
MTIR Retorna a taxa interna de retorno em que fluxos de caixa positivos e negativos são financia
NOMINAL Retorna a taxa de juros nominal anual.
NPER Retorna o número de períodos de um investimento.
OTN Retorna o rendimento de uma letra do Tesouro equivalente ao rendimento de um título.
OTN.LUCRO Retorna o rendimento de uma letra do Tesouro.
OTN.VALOR Retorna o preço por $100 do valor nominal de uma letra do Tesouro.
PGTO.CAP.ACUM Retorna o capital cumulativo pago em um empréstimo entre dois períodos.
PGTO.JUR.ACUM Retorna os juros cumulativos pagos entre dois períodos.
PPGTO Retorna o pagamento sobre o montante de um investimento em um determinado período.
PREÇO Retorna o preço por $100 do valor nominal de um título que paga juros periódicos.
PREÇO.DESC Retorna o preço por $100 do valor nominal de um título com deságio.
PREÇO.PRIM.INC Retorna o preço por $100 do valor nominal de um título com um período inicial incompleto.
PREÇO.ÚLT.INC Retorna o preço por $100 do valor nominal de um título com um período final incompleto.
PREÇO.VENC Retorna o preço por $100 do valor nominal de um título que paga juros no vencimento.
RECEBER Retorna a quantia recebida no vencimento para um título totalmente investido.
SDA Retorna a depreciação dos dígitos da soma dos anos de um ativo para um período especifi
TAXA.JUROS Retorna a taxa de juros de um título totalmente investido.
VF.PLANO Retorna o valor futuro de um capital inicial depois de ter sido aplicada uma série de taxas de
81. Menu
do período utilizando o método de balanço de declínio fixo.
do período utilizando o método do balanço de declínio duplo ou qualquer outro método especificado.
pecífico ou parcial utilizando o método de balanço decrescente.
ntém a data de liquidação.
ata de liquidação.
a próxima data do cupom.
ta de liquidação e a data do vencimento.
e um período.
de juros periódicos.
ante um determinado período.
no vencimento.
no vencimento.
mplo, uma obrigação do tesouro.
al incompleto.
l incompleto.
s no vencimento.
om um valor par atribuído de $100.
ão, em um preço em moeda, expresso como um número decimal.
ro decimal, em um preço em moeda, expresso como uma fração.
a positivos e negativos são financiados com taxas diferentes.
ente ao rendimento de um título.
a do Tesouro.
entre dois períodos.
ento em um determinado período.
que paga juros periódicos.
com deságio.
com um período inicial incompleto.
com um período final incompleto.
que paga juros no vencimento.
o totalmente investido.
e um ativo para um período especificado.
sido aplicada uma série de taxas de juros compostos.